1、间接投资的形式主要是（ A ）。
A、购买各种各样的有价证券
B、购买厂房、机器、设备、交通运输工具 C、购买土地或土地使用权 D、购买专利、商标等无形资产 2、证券投资的基本目标是（ A ）。
A、取得股息或红利 B、谋取差价收益 C、实现最小风险 D、获取最大收益 3、下列是机构投资者的是（ C ）。
A、居民个人 B、外国投资者 C、政府部门 D、家庭 4、个人投资的主体是（ B ）。
A、个体企业 B、个人 C、合伙制企业 D、集体企业 5、离开了（ B ），证券投资就成了无源之水，无本之木。
A、生产性投资 B、实物投资 C、固定资产投资 D、流动资产投资
6、随着经济的发展、金融的深化，以及证券制度的建立，（A ）已成为最基本、最主要的投资方式。
A、证券投资 B、房地产投资 C、股票投资 D、债券投资
7、投资基金是（ B ）的一种，是通过发行基金的受益凭证募集社会公众投资者的零星资金。
A、金融租赁 B、金融信托 C、金融机构 D、金融市场
8、按（ A ）的不同，投资可分为国内投资和国际投资。
A、投入地域 B、投资主体 C、经营目标 D、投资来源
9、证券持有者可以获得一定数额的收益，这是投资者转让资金使用权的报酬。此收益的最终源泉是（ C ）。
A、买卖差价 B、利息或红利 C、生产经营过程中的价值增值 D、虚拟资本价值
10、投资者持有证券是为了取得收益，但持有证券也要冒得不到收益甚至损失的风险。所以，收益是对风险的补偿，风险与收益成（ A ）关系。
A、正比 B、反比 C、不相关 D、线性
11、债券是由（ C ）出具的。
A、投资者 B、债权人 C、债务人 D、代理发行者
12、债券代表其投资者的权利，这种权利称为（ A ）。
A、债权 B、资产所有权 C、财产支配权 D、资金使用权
13、计算利息时，按一定期限将所生利息加入本金再计算利息，逐期滚算的债券被称为（ B ）。
A、贴现债券 B、复利债券 C、单利债券 D、累进利率债券 14、安全性最高的有价证券是（ B ）。
A、股票 B、国债 C、公司债券 D、金融债券 15、以下风险最大的债券是（ C ）。
A、国家债券 B、金融债券 C、企业债券 D、地方政府债券 16、蓝筹股通常指（ B ）的股票。
A、发行价格高 B、经营业绩好的大公司 C、交易价格高 D、交易活跃
17、上海证券交易所综合股价指数简称（ C ），是国内外普遍采用的反映上海股市总体走势的统计指标。
A、上证30指数 B、上证成指 C、上证指数 D、上证A指 18、以人民币标明面值，供境外投资者用外币认购，获纽约证券交易所批准上市的股票，称为（ D ）。
A、B股 B、H股 C、A股 D、N股
19、境内公司发行的以人民币标明面值，供境外投资者用外币认购，在香港联合交易所上市的股票称为（ B ）。
A、B股 B、H股 C、A股 D、N股
20、对于身边有点闲钱，但又没有时间或缺乏投资知识的人而言，最佳的投资工具是（ C ）。
A、股票 B、债券 C、证券投资基金 D、银行储蓄
二、多项选择（每题1分，共20分）
1、投资与投机的区别主要体现在（ ACD ）。
A、期限的长短不同 B、本质上不相同 C、利益着眼点不同 D、两者承担的风险不同 2、下列属于金融投资的有：（ ABD ）。
A、基金投资 B、股票投资 C、房地产投资 D、债券投资 3、有价证券投资主要包括（ABCD ）。
A、股票投资 B、债券投资 C、基金投资 D、衍生工具投资 4、下列属于货币证券的有价证券是（ AB ）。
A、汇票 B、本票 C、股票 D、定期存折
5、资本证券是指由金融投资或与金融投资有直接联系的活动而产生的证券，持券人对发行人有一定收入的请求。这类证券有（ BCD ）。
A、银行证券 B、股票 C、债券 D、基金证券
6、未申请上市或不符合在证券交易所挂牌交易条件的证券称为（ ABC ）。
A、非挂牌证券 B、非上市证券 C、场外证券 D、场内证券
7、按照交易的对象，证券市场可以分为（ CDE ）。
A、场内交易市场 B、场外交易市场 C、股票市场 D、债券市场 E、基金市场
8、证券市场的功能有（ABCDE）。
A、融通资金 B、配置资源 C、转换机制 D、宏观调控 E、分散风险 9、股票属于（ BD ）。
A、债券 B、所有权证券 C、货币证券 D、资本证券
10、债券作为一种有价证券，一般有以下特征（ ABC ）。
A、收益性 B、安全性 C、流动性 D、非返还性
11、国债作为中央政府筹集资金的一种方式，与税收相比，其特点为（ AC ）。
A、自愿性 B、强制性 C、灵活性 D、稳定性
12、一般来讲，债券的票面利率水平是由以下因素决定的（ ABCD ）。
A、债券的期限 B、债券的信用级别 C、利息的支付方式 D、投资者的接受程度 E、债券的实际收益率
13、按照发行债券单位的性质不同，可以将债券划分为（ ABC ）。
A、政府债券 B、金融债券 C、公司债券 D、国际债券 E、贴现债券
14、股票投资的利率风险是指由于市场利率变化而给投资者带来损失的可能性。当股票收益一定时，股票价格与市场利率变化表述正确的是（ AD ）。
A、当市场利率上涨时，股票价格会下跌 B、当市场利率上涨时，股票价格会上涨 C、当市场利率下降时，股票价格会下跌 D、当市场利率下降时，股票价格会上涨 15、股票的基本特征有（ACE ）。
A、不退还性 B、可退还性 C、流通性 D、有期性 E、风险性
16、证券投资基金的主要特征可以概括为（ACDE ）。
A、集体投资 B、集体经营 C、专家经营 D、分散风险 17、证券市场“三公”原则是指：（ACD ）。
A、公开 B、公允 C、公平 D、公正 18、行业的生命周期分为（ ABCD ）。
A、幼稚期 B、成长期 C、成熟期 D、衰退期 19、光头光脚大阳线的出现说明（ AC ）。
A、多方占优势 B、股价涨了 C、市场波动很大 D、空方占优势
20、按道氏理论的分类，趋势分为（ ABC ）等类型。
A、主要趋势 B、次要趋势 C、短暂趋势 D、无趋势
三、判断题（每题1分，共10分）
1、股票、债券和证券投资基金属于货币证券。（ × ）
2、证券中介机构是连接证券投资者与筹资者的中介桥梁，是证券市场的核心。
（ √ ）
3、作为虚拟资本的有价证券，本身是有价值的。（ √ ） 4、二级市场的证券投资不会增加社会资本总量。（√ ）
5、对于证券投资的行为主体来说，证券投资最重要的功能就是保值。（ × ） 6、债券不是债权债务关系的法律凭证。（× ）
7、一般来说，当未来市场利率趋于下降时，应发行期限较长的债券，这样可以有利于降低筹资者的利息负担。（ × ）
8、债券利息对于债务人来说是筹资成本，对于债权人来说是投资收益。（√ ） 9、一般来说，当市场利率下跌时，债券的市场价格也会跟随下跌。（× ）
10、宏观经济因素对证券市场价格的影响是根本性的，也是全局性和长期性的。（ √ ）
四、论述题（30分）
1、请论述股票与债券的联系与区别？ 区别：
发行主体不同 收益稳定性不同 保本能力不同
反映的权利义务不同 风险不同 联系：
都是市场上最重要的有价证券
2、证券投资的宏观经济分析主要包括哪些方面？结合你关注的股票进行分析。 主要包括几个方面：
宏观经济环境分析（GDP，经济周期、通胀、利率、汇率、政治）
宏观经济政策（财政政策、货币政策、产业政策等） 其他宏观经济变动因素分析（人口、能源、技术、环境）
一、单项选择（每题2分，20题，共计40分）
1、投资基金的风险可能小于（ A ）。
A、股票 B、固定利率债券 C、浮动利率债券 D、债券 2、在名义利率相同的情况下，复利债券的实得利息比单利债券（ B ）。 A、少 B、多 C、相同 D、不确定
3、贴现债券的发行属于(C )。
A、平价方式 B、溢价方式 C、折价方式 D、都不是 4、每股股票所代表的实际资产的价值是股票的( D)
A、票面价值 B、帐面价值 C、清算价值 D、内在价值 5、证券投资基金反映的是（ D）关系。
A、产权 B、所有权 C、债权债务 D、委托代理
6、买入债券后持有一段时间，又在债券到期前将其出售而得到的收益率为（B）。 A、直接收益率 B、持有期收益率 C、到期收益率 D、赎回收益率 7、安全性最高的有价证券是(A )。
A、国债 B、股票 C、公司债券 D、企业债券 8、封闭式基金基金单位的交易方式是（B）。
A、赎回 B、证交所上市 C、既可赎回，又可上市 D、柜台交易 9、开放式基金的交易价格取决于（B）。
A、基金总资产值 B、基金单位净资产值 C、供求关系 D、其他 10、以下哪一因素是引起股市周期变动的根本原因?(C )
A、经济政策变动 B、投资周期波动 C、经济周期变动 D、对外贸易波动11、资本市场是融通长期资金的市场，它又可以进一步分为（A）。 A、股票市场和债券市场 B、证券市场和货币市场 C、短期资金市场和长期资金市场 D、中长期信贷市场和证券市场 12、债券是由(C )出具的。
A、投资者 B、债权人 C、债务人 D、代理发行者 13、证券市场虽主要属于资本市场，但与（D）市场关系密切。 A、货币 B、期货 C、期权 D、商品
14、按照《基金管理暂行办法》的规定，基金管理人由（D）机构担任。 A、证券公司 B、信托投资公司 C、保险公司 D、基金管理公司 15、一般情况下，中央银行采取宽松的货币政策将导致(A)
A、股价水平上升 B、股价水平下降 C、股价水平不变D、股价水平盘整 16、债券年利息收入与债券面额之比率称为（A）。
A、票面收益率 B、直接收益率 C、持有期收益率 D、到期收益率
17、除按规定分得本期固定股息外，无权再参与本期剩余盈利分配的优先股，称为（D）。 A、非累积优先股 B、非参与优先股 C、可赎回优先股 D、股息率固定优先股
18、公司清算时每一股份所代表的实际价值是（C）。
A、票面价值 B、账面价值 C、清算价值 D、内在价值 19、一般情况下，中央银行采取紧缩的货币政策将导致(B ) A、股价水平上升 B、股价水平下降 C、股价水平不变 D、股价水平盘整
20、经纪类证券公司只能从事单一的（A）。
A、证券经纪业务 B、证券自营业务 C、证券承销业务 D、证券经纪业务和证券自营业务
二、多项选择（每题1分，共20分）
1、我国的《公司法》规定，股票发行价格可以和票面金额（ACD ）。 A、相等 B、无关 C、超过票面金额 D、低于票面金额 2、我国主要的股票价格指数有（ABCD）。
A、上证综合指数 B、深圳综合指数 C、上证30指数 D、深证成分股指数 E、恒生指数
3、证券发行市场上的机构投资者主要有（CDE ）。
A、证券公司 B、政策性银行 C、共同基金 D、企业 E、事业单位 4、按照发行主体的不同，债券可以分为（BDE ）。
A、城市债券 B、金融债券 C、农村债券 D、公司债券 E、政府债券
5、普通股票的基本特征为，普通股票是（ABD）。 A、最基本、最重要的股票 B、标准的股票 C、收益最高的股票 D、风险最大的股票 6、普通股票股东享有的权利主要是（ABD）。
A、公司重大决策的参与权 B、公司盈余和剩余资产分配权 C、选择管理者 D、其他权利 7、股价平均数的种类有（ABCD）。
A、简单算术股价平均数 B、加权股价平均数 C、基期加权股价指数 D、计算期加权股价指数 E、修正股价平均数
8、证券投资基金的当事人主要有（ABC）。
A、基金持有人 B、基金管理人 C、基金托管人 D、基金发起人 9、证券市场监管的对象包括（ACD）。
A、证券发行人 B、个人投资者 C、机构投资者 D、证券中介机构
10、证券发行市场的部分组成是（ABC）。
A、证券发行人 B、证券投资者 C、证券中介机构 D、证券管理机构 11、根据我国现行的有关法规和金融机构的业务特点，不得直接进入股票市场的金融机构是（AC）。
A、商业银行 B、保险公司 C、政策性银行 D、财务公司 12、根据我国《证券法》，综合类证券公司可以经营的证券业务为（ABCD）。 A、证券经纪业务 B、证券自营业务 C、证券承销业务 D、经国务院证券监督管理机构核定的其他证券业务 13、按计息方式分类，债券可以分为（ABE）。 A、单利债券 B、复利债券 C、特种债券 D、贴现债券 E、累进利率债券
14、作为一种成效卓著的现代化投资工具，基金所具备的明显特点是（ACD）。 A、规模效益 B、较高收益 C、分散风险 D、专家管理 15、债券与股票的区别表现在（ACDE）。
A、权利 B、目的 C、期限 D、收益 E、风险 16、普通股票的功能是（AB）。
A、筹资功能 B、投资功能 C、投机功能 D、保值功能 17、契约型基金的当事人有（ABD）。
A、管理人 B、托管人 C、承销公司 D、投资者 18、按基金的组织形式不同，证券投资基金可分为（CD）。
A、开放式基金 B、封闭式基金 C、契约型基金 D、公司型基金 19、债券的性质可以概括为（AC）。
A、属于有价证券 B、是一种真实资本 C、是债权的表现 D、是所有权凭证 E、是一种参与经营的资格 20、证券投资的系统风险包括（BCD）。
A、信用风险 B、政策风险 C、利率风险 D、周期波动风险 E、购买力风险
三、判断题（每题1分，共10分）
1、投资基金是专门为中小投姿者设计的直接投资工具。（√ ） 2、普通股票在权利义务上不附加任何条件。（ √ ）
3、公司债券只有长期的，没有短期的，因为公司发行债券是为了筹集资本的需要。（ × ）
4、契约型基金是通过基金章程来规范当事人行为的。（ √ ） 5、开放式基金通常不上市交易。（ × ）
6、证券投资基金通过发行基金单位集中的资金，交由基金管理人管理和运用。（ √ ） 7、基金的风险可能小于股票。（ √ ）
8、一般来说，当市场利率下跌时，债券的市场价格也会跟随下跌。（ × ） 9、开放式基金的基金单位总数是固定的。（ × ） 10、股票的现值就是股票当前收益的未来价值。（ ×）
四、论述题（30分）
1、请论述封闭式基金和开放式基金的区别
期限不同 发行规模要求不同 转让方式不同 交易价格主要决定因素不同 交易费用不同
2、证券投资的宏观经济分析主要包括哪些方面？结合你关注的股票进行分析。 主要包括几个方面：
宏观经济环境分析（GDP，经济周期、通胀、利率、汇率、政治）
宏观经济政策（财政政策、货币政策、产业政策等） 其他宏观经济变动因素分析（人口、能源、技术、环境）
饭问题？