Ch1 货币
一、货币的产生
1、 货币是商品经济发展和与之伴随的商品价值形态发展的必然产物。 2、从交易成本的角度分析货币产生的原因。 二、货币的作用
货币是人们对付不确定性的基本手段，充当了价值尺度、支付手段、支付手段和储藏手段，具有提高经济效率的作用。 三、货币的本质
货币是一切商品的固定的一般等价物，是用来表现、衡量、实现商品价值的工具。 四、货币的形式
从历史的演变过程看，货币形式主要经历了商品货币、代用货币、信用货币、电子货币等形式。
五、信用货币层次的划分
信用货币的层次划分有两种方法，一种从货币的定性职能划分，即狭义货币量，形成了交易说；另外一种从金融资产的流动性程度划分，即广义货币量，形成了流动说。 六、货币制度
（一）货币制度及其要素：规定货币材料与货币单位；规定本位币、辅币及其法偿能力；规定货币的发行准备、流通程序；规定货币的对外关系。
（二）货币制度的历史演变
1、货币制度经历了银本位制、金银复本位制、金本位制、信用货币制度这四种类型的演变。
银本位制规定：白银自由铸造熔化、无限法偿、自由输出输入。
金银复本位制规定：黄金、白银均可以自由铸造、自由兑换、自由输出入，均为无限法偿。复本位制又分为平行本位制、双本位制（格雷欣法则）、跛行本位制。
金本位制规定黄金为本位货币。又分为金币本位制、金块本位制、金汇兑本位制。 信用货币制度以不兑现的纸币作为本位货币：纸币具有无限法偿能力，不代表任何贵金属，不能兑换贵金属。
2、了解金本位制的弊端和信用货币制度的优点。
重点：货币产生的原因；货币制度的要素；各种货币制度的内容；金本位制的弊端和信用货币制度的优点。
Ch2 信用 一、信用的涵义
信用是以偿还和付息为条件的一定期间内的价值单方面让渡。 二、信用的产生
三、信用的特征、作用 四、信用的基本形式 商业信用（以延期支付和预付货款的形式提供）、银行信用（以放款、贴现等方式提供）、国家信用（通过发行国库券、中长期国债券实现）、消费信用（包括分期付款、消费贷款、信用卡等方式）、租赁信用（包括经营性租赁、融资性租赁、服务性租赁等）等等。 五、信用工具
信用工具是记载借贷双方权利、义务的书面凭证，是对他人的债权或债务的凭证，以及所有权凭证。
1、短期信用工具：包括汇票、本票、支票。
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2、中长期信用工具：包括公司债券、政府债券和金融债券。 3、永久性信用工具：包括政府发行的无期限公债和股票。 4、衍生信用工具：包括远期、期货、期权和互换。 六、信用工具的特征
偿还性、流动性、安全性和收益性。
收益性用收益率来反映，包括票面收益率（＝ 票面利息 / 面值）、当期收益率（＝票面利息 / 当期市场价格）、持有期收益率（＝ （年票面利息＋年资本利得）/ 买价 ）、平均收益率（＝年净收益 / （买价＋卖价）/ 2 ）。
重点：信用的基本形式；信用工具特征；收益率的计算。
Ch3 利息、利率和利率理论 一、利息及计算
1、利息是贷出一定量货币在一定时期内的使用权所收取的报酬，来源于货币运动的增值。
2、单利与复利 二、利率与分类
名义利率、实际利率和真实利率。
名义利率和实际利率都没有考虑通货膨胀因素，二者的区别表现在补偿性余额、免税差异、存在贷款手续费等方面。
真实利率扣除了通货膨胀、货币贬值因素。真实利率和名义利率的关系：R = r － P，精确的计算公式：R＝（r－P）/ （1＋P）。 三、利率结构
利率的一般结构：利率＝基础利率＋风险补偿。影响风险补偿的因素包括资信风险差异、期限差异、贷款条件差异、税收待遇差异等等。
利率的期限结构：利率与金融资产期限之间的关系，是长短期利率之间的关系。 利率曲线四种形状及期限结构理论：纯粹预期理论、市场分割理论。 四、利率决定理论
古典利率理论即储蓄投资理论，认为储蓄等于投资时决定市场均衡利率。 流动性偏好理论认为货币供给和货币需求相等时决定均衡利率。 可贷资金理论认为可贷资金的供给和需求相等决定均衡利率。
IS－LM模型认为商品市场和货币市场的同时均衡，即储蓄和投资、货币供给和货币需求的相互作用共同决定了一般利率水平。
重点：利率的计算；利率期限结构理论和利率决定理论的主要观点。
Ch4 金融市场概述 一、金融市场构成要素
包括市场参与者、市场交易对象、市场价格、市场组织方式。 二、市场分类
广义市场和狭义市场。 债务市场和股权市场。 一级市场和二级市场。 有形市场和无形市场。 原生市场和衍生市场。 三、金融市场的有效性
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市场活动的有效性、市场定价的有效性和市场分配的有效性。
重点：市场构成要素；直接融资和间接融资；市场类型的判断；市场有效性。
Ch5 货币市场 一、特点
货币市场上流通的金融工具期限短、流动性强、安全性高，收益有限； 都是债权债务工具；
是批发市场，交易金额大，交易频繁。 二、构成
包括国库券市场、同业拆借市场、回购协议市场、大额可转让第七存单市场（CDs）、银行承兑汇票市场、商业票据市场。
重点：明确货币市场的特点及子市场有哪些。
Ch6 资本市场 一、债券市场 1、公司债券： (1)公司债券的类型
按利息支付方式分为附息、一次还本附息、贴现债券；
按有无担保分为无担保和担保债券。担保又分为不动产抵押（开口抵押、闭口抵押）、证券担保、设备信托、保证证券；
按利率固定与否分为固定利率和浮动利率债券。
还包括可转换债券、可兑回债券、参与债券、收益债券、垃圾债券等特殊种类。 (2)公司债券的发行方式：公募和私募。
发行价格：平价发行、折价发行和溢价发行。
承销方式：全额包销、余额包销、定额包销和代销。 2、政府债券：包括中长期国债券和地方政府债券。 二、股票市场
1、股票的价值形式包括票面价值、账面价值、内在价值、市场价值和清算价值。 2、股东权利包括议决权和收益权。 3、股票分类：普通股和优先股。
4、股票的发行方式：公募和私募；直接发行和间接发行。 销售方式：自销和承销。
发行价格：溢价发行，平价发行较少，折价发行被禁止。 5、证券交易所的组织形式：公司制和会员制。 参与者：经纪商、自营商、专家和造市商。 交易过程：开户、委托、成交、清算和交割。 交易价格影响因素：基本因素和技术因素。
重点：公司债券的种类；普通股和优先股的概念、特点；证券发行与流通。
Ch7 衍生金融工具市场 一、远期合约 1、远期合约：买卖双方约定在未来确定时间按约定价格买卖特定数量某种资产的协议。 2、远期利率协议：FRA，交易双方约定从未来某一商定的日期开始，在一段特定的时间内按约定利率借贷一笔确定数额名义本金的协议。
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3、远期外汇合约：外汇买卖双方约定在未来某个时期按约定的汇率、币种、金额进行交割的合约。
二、期货合约
1、交易双方约定在确定的将来时间按约定时间价格买卖确定数量某种资产的标准化协议。
2、期货和远期的区别 三、期权合约
1、赋予期权购买者在规定日期或规定期限内，按约定价格购买或出售一定数量某种资产的权利的合约。
2、看涨期权和看跌期权：各种期权买方卖方的盈亏表达式、损益图和盈亏平衡点。 3、期权和期货的区别。
四、互换：利率互换、货币互换。
重点：远期、FRA、远期外汇合约、期货、期权等概念；各种工具交易原理；盈亏计算。
Ch8 商业银行
一、商业银行的产生：铸币兑换业、货币经营业、早期银行业、近代银行业、现代银行业。
二、商业银行的职能：信用中介、支付中介、金融服务、信用创造。 三、商业银行产生的原因：能够“最小化金融交易的合约成本”。 四、组织形式：单元制、总分行制、代理行制、银行持股公司制。 五、分离银行制度与全能银行制度。
六、商业银行的业务：负债业务、资产业务、中间业务和表外业务。
七、商业银行经营管理的一般理论和方法：资产管理理论、负债管理理论、资产负债联合管理理论和表外业务管理理论。了解各理论的基本思想。（利率敏感性缺口管理—）
重点：商业银行职能和产生原因；存款乘数和派生存款的计算；经营管理理论的基本思想。
Ch9 中央银行
一、性质：地位特殊、业务特殊、管理特殊。 二、产生和发展。
三、职能：发行的银行、银行的银行、政府的银行。
四、组织形式：单一银行制、多元银行制、复合银行制、准银行制和跨国银行制。 五、资产负债。
重点：中央银行的性质、职能；组织形式；资产负债。
Ch10 货币供求理论与货币政策 一、货币供给理论
1、存款乘数与货币乘数的推导； 2、货币内生论与外生论。 二、货币需求理论
（一）传统的货币数量说：
1、 费雪的现金交易数量说：M=1/V?PT。
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2、 现金余额数量说：M=KPY。 （二）凯恩斯的货币需求理论：
1、 构成货币需求的三种动机：交易动机、预防动机和投机动机。 2、 货币需求函数：M=M1+M2=L1（Y）+L2（r）。 （三）对凯恩斯货币需求理论的发展： 1、 鲍莫尔的“平方根定律”。 2、 惠伦的“立方根模型”。 3、 托宾的资产组合选择理论。 （四）弗里德曼的新货币数量说
重点：现金交易说和现金余额说的表达式及区别；存款乘数与货币乘数的推导、计算；货币内生论与外生论。
Ch11货币政策
1、最终目标：稳定物价、充分就业、经济增长和国际收支平衡。 2、中介目标和操作目标。
3、政策工具：一般性政策工具与选择性工具。 4、传导机制。 5、政策效应。
重点：货币政策一般性政策工具及作用机制；传导机制和传导途径。
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