2015中国P2P网贷行业月度分析报告
果第三方支付平台通过对内部账户之间的资金进行转移，将可挪用P2P平台的交易资金。银行也无法有效甄别。
3.部分第三方支付平台存在既做裁判又做运动员的嫌疑。目前一些第三方支付平台开始涉足理财业务，容易引起不公平竞争，并导致风险复杂化。
4.第三方支付平台的抗风险能力受质疑。例如2014年12月，持有第三方支付牌照的上海畅购企业服务有限公司的“挤兑”危机无疑加剧了P2P的担忧。2015年1月6日，央行上海总部称，上海畅购存在严重经营违规造成资金周转问题。此外，第三方支付平台若出现系统问题将有可能导致P2P平台的业务停止，对平台的用户造成损失。
（二）P2P平台与银行的合作模式
据悉，目前P2P平台与银行的战略合作内容主要包括：交易资金委托管理、支付结算、理财、个人金融服务等多个领域。双方将充分发挥各自在资源、渠道、信息等各方面的优势，实现互惠互利的合作。
下面以民生银行与P2P平台的合作模式举例：
民生银行针对P2P平台资金托管业务耗时半年打造了“网络交易平台资金托管系统”，确保项目与投资资金一一对应，明确资金流向，监控交易行为，从而能有效地将客户交易资金与网络交易平台自有资金进行隔离，消除网络交易平台擅自挪用资金的隐患。另外，为平台的每一位投资者单独开立虚拟账户，记录其资金和交易信息，并在民生银行官网为投资者提供账户查询服务。各P2P平台托管账户之间拥有独立的账户体系，投资者可在多个平台进行投资并实现各账户独立管理。投资者交易密码由银行管理，每笔交易均在银行端完成密码验证，确保根据投资者真实意愿进行交易。此外，合作的P2P平台用户进行绑卡、充值、投资、提现等资金操作时，都会在民生银行页面上进行，页面中都会有民生银行logo。此外，用户还可以直接登陆民生银行网上银行，查询到相关合作的P2P平台上充值、投资、提现等账户明细。据了解，目前正处于技术对接阶段，预计3月底正式实施。
此外，民生银行对合作的P2P平台也将进行筛选，以下为民生银行对P2P网贷平台的资质要求，信息来源于P2P圈（引用）：
一、P2P网贷平台资质条件:
1.在中华人民共和国境内合法注册的企业法人； 2.注册资本金不低于5000万元人民币，且为实缴资本；
3.平台实际控制股东为政府、大型国有企业、主板或中小板上市公司、大型金融机构、知名互联网企业；或该平台已成功获得知名股权投资机构的投资；
4.如有监管要求，已按照监管政策在监管部门或监管部门认可的自律性组织完成审批备案；
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2015中国P2P网贷行业月度分析报告 5.最近三年未发生重大风险事件；
6.平台在我行存放风险处置基金，该基金将用于平台出现业务风险时，我行帮助平台处置存量业务；基金金额应当与平台运营成本、存量业务规模及存续期限成正相关关系。
二、P2P网贷平台高管人员任职条件:
1.董事、监事及高管人员中拥有5年以上金融相关工作经验的不少于2人，拥有5年以上金融风险管理从业经验的不少于1人，拥有5年以上互联网技术或信息科技工作经验的不少于1人；
2.董事、监事、高管人员及核心团队必须诚实守信，具有良好的职业道德，无不良行为记录（包括无银行信贷严重逾期记录、无被开除公职记录、无因违法违规或违纪被解除职务的金融机构的从业人员、无犯罪记录、无因失职造成重大经济损失或者导致发生重大案件的直接责任人或负有直接领导责任的人员等）。
三、P2P网贷平台运营条件:
1.有固定的经营场所，且与业务经营规模相匹配；
2.网络交易平台自主运营的经营性网站，需依照规定向工商部门注册，取得中华人民共和国电信与信息服务业务经营许可证（简称ICP）；
四、相关费用：充值0.2%，托管0.1%，基本实现T+0，支持移动端。
由上可知，民生银行对平台合作方设立了较高的门槛，俗话说，“君子不立于危墙之下”。在P2P行业尚未成熟规范的阶段，这不失为一个降低风险的好方法。除此之外，我们发现民生银行在与P2P平台的合作中，均未提及要核实标的的真实性，即不保证是否真实存在借贷业务。笔者以为，银行不介入平台业务是情有可原的：一是在目前坏账事件频发的背景下，介入平台业务风险太大；二是加入平台业务将会极大增加银行的工作量和成本，得不偿失。
P2P行业可以借鉴证券市场的第三方资金托管模式，成立类似于“证券登记结算”这样的中立机构，以保证项目的真实性，但这考察成本是分摊到借款人身上、投资者身上还是平台身上，行业仍需摸索。总之，银行的资金托管模式的建立能够有效增加投资人资金安全性，不过，想要落地发展为真正的资金托管模式以杜绝跑路现象依然任重道远。
（三）展望
总的来说，银行与P2P平台的资金托管合作，目前主要体现在交易资金和自营资金的隔离，以及保证资金划拨和资金结算的安全性。银行的破冰合作反映出银行对P2P行业的运作模式以及前景的肯定，可以看作是为P2P行业注入一支强心剂。
借此合作契机，银行为投资者提供多家P2P平台入口以及便捷、安全的资金托管服务，实现用户沉淀，此外，可以为投资者提供许多增值服务或其他理财产品，吸引更多的投资者。对于P2P平台来说，能提高平台投资者理财的安全性，从而增强自身的竞争力，同样能吸引更多的投资者。因为在我国，老百姓对银行有着极大的信任感。自己的资金托管在银行，
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人们会有安全感。对于P2P行业来说，银行的加入，有效降低P2P跑路的风险，并产生“鲶鱼效应”，敦促各P2P平台不断采取各种安全措施为自身增信，最终促进行业规范化，对行业发展有着深远意义。
四、总结
2月份影响行业的因素较多，农历春节、央行降准、监管即将落地、各路资本大幅涌入，但P2P行业的全国成交额与参与人数均稍有回落，整体行情跟P2P的发展一样处于调整摸索的状态。P2P平台、有关监管层、投资者开始反思，行业出现微妙的变化。
本月最大热点为银行开始推进与P2P平台进行资金托管的战略合作，研究员相信，银行的正式加入将极大有利于行业的规范化发展，促进优胜劣汰。此次试水合作也是P2P行业进入银行资金托管时代的信号，将来会有越来越多的平台与银行展开合作。而资金托管也仅是双方合作的初步计划，未来存在很大的合作空间。
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