131802 R－014 14天国债回购 131803 R－028 28 天国债回购 131804 R－063 63天国债回购 131805 R－091 91 天国债回购 131806 R－182 182 天国债回购 131807 R－273 273 天国债回购 131809 R－004 4 天国债回购 131810 R－001 1 天国债回购 131811 R－002 2 天国债回购 企业债回购代码：
代码 简称 品种
131900 RC－003 3 天企债回购 131901 RC－007 7 天企债回购 131910 RC－001 1 天企债回购 131911 RC－002 2 天企债回购
买卖方向标识回购交易的申报类型，“卖出”为融券回购交易，“买入”为融
资回购交易。
标准券代码：国债标准券代码为‘131990’，企业债标准券代码为‘131991’。
3.2. 质押比例
1)质押比例的设置
检查质押比例设置，菜单位置：‘系统管理－交易参数－国债抵押’。 每100张质押回购抵押标准券数量，即债券质押成标准券的比例。 2)质押比例导入
质押回购的折算比例，上海市场，可以通过登记公司下发的证券结算信息文件zqjsxx.mdd导入以及交易所折算率数据文件xzslMMMDD.txt的自动导入，深圳市场，通过sjsxx库的XXZHBL(折押比例)导入。 导入的方法有两种：
通过行情服务器导入：行情服务器上加载抵押比例组件（BondRateZC.dll），并在‘国债抵
押比率’页面中的‘折算率’中填入交易所的折算率xzslMMMDD.txt或 ‘结算信息库’中填入上海的证券结算信息文件zqjsxx.mdd的路径和文件名；深圳在‘深圳信息’中填入sjsxx.dbf的路径和文件名。
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通过前台界面导入：通过‘系统管理－交易参数－国债抵押’页面的质押比例导入按钮，
直接选择对应的文件即可导入。上海选择‘登记公司结算文件’zqjsxx.mdd；深圳选择‘深圳交易所信息库’sjsxx.dbf。
3)重新计算标准券
当抵押比例发生变化时，需要在‘系统管理—交易参数—国债抵押’界面，单击“计算标准券”按钮，重新计算标准券，修正系统可用标准券余额。
3.3. 质押回购费用设置
质押回购的费用，可通过‘系统管理－费用参数－回购费用类’进行设置，设置时注意按不同的回购代码分别设置。
注：根据交易所的规则，出入库不收取费用。
3.4. 质押回购权限
按规则，上海回购登记指定的帐户不能参加新质押式回购，除非先撤销回购登记，通过‘客户管理—客户信息—股东帐号’的‘股东权限’必须不能是‘已登记’。
4. 质押式回购交易
4.1. 出入库委托
委托：
上海：通过‘普通委托’菜单，进行出入库委托操作。
委托要素如下：
证券代码：债券代码（系统会自动转换为质押代码进行申报） 委托方向：“）”质押入库，“（”质押出库； 委托价格：1.00
委托数量: 提交出入库的国债现券数量，按手取整。 注意：上海出入库委托不提供撤单操作。
深圳：通过‘普通委托’菜单，进行出入库委托操作。
委托要素如下：
证券代码：债券代码（深圳没有质押代码） 委托方向：“）”质押入库，“（”质押出库；
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委托价格：9999.99
委托数量: 提交出入库的国债现券数量，单位张。
注意：深圳入库申报确认后的标准券数量不可用，出库申报确认的国债数量也不能卖出
入库可用算法：
入库可用数量 = 现券当前余额 ＋ 现券解冻数量 － 现券冻结数量 － 现券预卖出
数量 － 现券待上市数量
出库可用算法：
出库可用数量 ＝ min(质押现券数量，可用标准券折算现券数量）
质押现券数量 ＝证券冻结表（stockfrozensummary ）表的sum(l_current_frozen_amount - l_current_unfrozen_amount) （业务标志为40056质押出库、40057质押入库的记录）
可用标准券折算现券数量 = （标准券当前余额 ＋ 标准券解冻数量 － 标准券冻结数量 － 标准券预卖出数量 － 标准券待上市数量）/ 抵押比例 最后取整
实时回报：
上海：成功的出入库申报返回三条连续的成交回报记录，出入库代码记录（09****）、
国债现券记录、标准券记录(888880),三条记录的申请编号相同。
注：入库申报成功后的标准券数量为申报入库的国债现券数量×折算率后取整。
系统处理：不处理出入库代码记录。
入库：现券冻结字段增加成交数量，预卖出字段减少成交数量；标准券当前
余额字段增加成交数量。
出库：现券解冻字段增加成交数量；标准券当前余额字段减少成交数量。
深圳：通过深圳sjswt库和sjshb进行申报和回报，通过wtywlb区分质押出入库的委
托记录申报；WTYWLB＝AS表示质押入库， WTYWLB＝CB表示质押出库，WTYWLB＝AC、CC表示上述质押出入库的撤单。
被确认收到的质押出入库或撤单申报sjshb返回一条回报记录，HBYWLB同申报时的WTYWLB。
系统不处理出入库回报数据。
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4.2. 质押回购交易
委托：
上海：通过‘交易管理－回购交易或者普通委托’菜单，进行质押式回购委托操作。
委托要素如下：
买卖方向：“C”融资回购（拆入），“D”融券回购（拆出） 证券代码：回购代码，204***
委托价格：每百元资金年利率，最小变动单位0.005元
委托数量： 标准券数量，100手的整数倍，最高10000手，单位手。
深圳：通过‘交易管理－回购交易或者普通委托’菜单，进行质押式回购委托操作。
委托要素如下：
买卖方向：“C”融资回购（拆入），“D”融券回购（拆出） 证券代码：回购代码，1318**/1319**
委托价格：每百元资金年利率，最小变动单位0.005元
委托数量：标准券数量，100手的整数倍，最高10000手，单位张。
可用算法：
可用标准券数量 = 标准券当前余额 ＋ 标准券解冻数量 － 标准券冻结数量 － 标准券预卖出数量 － 买入数量
实时回报：
上海：成功的回购交易成功后返回一条成交回报记录，即回购代码（204***）的记录。
系统处理：
融资：1、标准券当前数量字段减少成交数量，预卖出字段减少成交数量，卖
出字段增加成交数量。
2、卖出金额增加（回购成交金额－费用）
2、买入金额增加（回购成交金额＋费用），预买入金额减少委托冻结金额
深圳：对于债券回购成交后，在回报库SJSHB.DBF中有两笔连续存放的回报记录：第1
笔是初始交易成交，成交价格为100.000，成交数量为实际的回购量，买卖方向与原委托的买卖方向相反；第2笔为到期交易信息，用于告知该笔交易的到期回购年利率，其成交价格为竞出的回购年利率，成交数量为0，成交时间字段填回购到期日期，买卖方向与原委托相同，与第1笔相反（如第1笔HBYWLB为“0B”，则第2笔为“0S”）
融券：1、标准券无变化
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系统处理：
与上海一致
5. 质押式回购日终
5.1. 质押出入库
1）交易所数据 上海jsmx：
JYFS（001、003、004）、YWLX（025、026）、GHLX（00M）、JGDM（0000、0100） 深圳sjsgf：
入库：GFYWLB(70)、GFQRGS<0（入库债券数量）、GFZJJE=0
出库：GFYWLB(72)、GFQRGS>=0（出库债券数量）、GFZJJE>=0（付息金额） 2） 业务流水
入库：债券流水的业务标志为40057（质押入库），冻结债券；
标准券流水的业务标志为40021（托管转入），增加标准券888880/ 131990/ 131991。
出库：债券流水的业务标志为40056（质押出库），解冻债券；
标准券流水的业务标志为40022（托管转出），减少标准券888880/ 131990/ 131991。
上述两条流水一条为国债、一条为标准券变动。 3） 处理结果
入库：国债可用数量减少，标准券当前数量增加。 出库：国债可用数量增加，标准券当前数量减少。 当前质押现券数量可以查看‘基本查询-证券冻结查询’。
5.2. 质押回购交易
1） 交易所数据 上海jsmx：
回购：JYFS（001）、YWLX（023）、QSBZ（02A）、GHLX（00A） 购回：JYFS（001）、YWLX（024）、QSBZ（22A）、GHLX（00A） 深圳sjshb：
回购：有两笔连续存放的记录：
HBYWLB（0S、OB）方向原委托相反、HBCJJG=100；
HBYWLB（0B、OS）方向和原委托相同、HBCJJG=年利率、HBCJSL=0、HBCJSJ=购
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