国际金融资料——花旗银行伦敦分行观感
花旗银行伦敦分行建立于1902年，是花旗银行在美国境外所设立的第一家并且是规模最大的海外分行。花旗银行在英国的业务和机构主要集中在伦敦。伦敦分行在欧洲地区具有区域中心的地位，不仅负责欧洲范围内主要产品的开发、销售和服务,并且作为欧洲对外的窗口将花旗银行在欧洲的产品和服务（如欧洲地区的货币清算及欧洲区内的贸易融资服务）通过在世界其它国家和地区的网络传递给客户。目前该分行共有3000多名员工，主要分散在伦敦市区的四个办公地点办公。除距市中心较远的操作中心以外,其他三个地点办公的部门将于明年迁入位于狗岛(DOGLAND金融新区)的新办公楼。99年5月，笔者走访了花旗银行伦敦分行，对花旗银行的发展战略、经营模式、风险管理，以及涉及贸易融资和代理行领域的最新金融产品取得了一些粗浅的认识。
一、管理全球化，经营当地化
作为国际化的商业银行，具有187年历史的花旗银行已将业务和机构渗透到了全球100多个国家和地区。根据花旗银行对目标市场的划分，亚洲、中东欧和拉丁美洲被其视为新兴市场，北美和欧洲视为成熟和发达的金融市场。无论是新兴市场还是成熟市场，花旗银行都奉行当地化银行的经营策略，加入当地的清算系统、服务当地的客户、雇佣当地的金融从业人员，淡化美资银行的概念。在很多国家和地区，花旗银行都已经成为当地国家的主要金融机构之一，并成为主要的清算银行和当地客户信赖的银行。以花旗银行在欧洲为例，自从1902
年建立伦敦分行之后，花旗银行先后在欧洲的28个国家建立了分支机构，并且多数是以全资子公司的形式融入当地金融市场，逐渐成为当地外汇市场的主要参与者和清算机构的成员。伴随欧元诞生，花旗银行加入了欧洲中央银行的即时清算系统TARGET和银行同业欧元清算系统EBA。在英国，伦敦分行不仅是英镑清算系统CHAPS的主要成员，同时也是欧元在英国的清算系统CHAPS EURO的成员之一。目前，花旗银行已成为具有相当规模的欧元清算银行之一。1998年，花旗银行被《欧洲货币》评为全世界服务最佳银行，并被32个国家评为最佳外国银行。
二、信贷、产品、销售相互交叉的网状组织结构
花旗银行的组织结构具有鲜明的销售、产品、信贷三条主线和彼此相互交叉的网状联系。按照不同业务种类和客户对象，花旗银行设置了分管企业、金融机构、非银行金融机构、零售客户的客户经理（Relationship Manager简称RM），负责与客户建立良好的关系，了解客户的需求，向客户推荐花旗银行的各类产品，必要时向信贷官申请必要的授信额度；按照不同的产品设置了负责资产管理、现金管理、贸易融资、跨国融资产品等产品经理(Product Manager,简称PM ) ，产品经理通常不直接与客户见面，而是根据市场的需求和客户经理所提供的客户信息设计产品，根据对业务量的预期和成本核算提供报价方案，并通过客户经理推销给客户并获得反馈；业务需要的对客户授信由具备审批资格的信贷官（Credit Officer）负责审批，信贷官负责收集客户的有关信息资料，制定和审批对客户的授信额度，并根据业
务需要对额度进行必要的调整。信贷、产品、销售三条主线有各自自上而下的管理层次和地区以及国家的负责人，客户经理、产品经理和信贷官相互配合的同时要分别向同一条职责线上的国家或地区的主管汇报。一项业务的最终完成必须经过产品、信贷和销售三个环节才能实现。产品、信贷和销售三种职能相互依存又相互制约。产品经理要适应市场变化和客户需要不断提供新产品作为销售的基础；客户经理在向客户推销花旗银行的服务的过程中需要依赖产品经理为客户设计适当的金融产品，要求信贷官在准确评价客户风险的前提下提供相应的授信额度；信贷官要严格根据花旗银行制定的信贷政策审批客户的信用额度，对花旗银行的信贷资产质量负责，同时又不能限制业务规模的扩大。在客户经理、产品经理和信贷官从各自职责和利益出发、既相互矛盾又相互依存的环境中，既把握了风险又拓展了业务。
三、全球连动的区域化单据处理中心
为了便于管理并达到规模效益，花旗银行为同类产品的操作和客户服务建立了区域化的中心。以贸易融资业务为例，花旗银行在全球设立了三个单据处理中心，分别位于美国佛罗里达洲南部的TAMPER、菲律宾境内的槟城和伦敦市郊的LEWISHAM。位于三个大洲的处理中心工作时间相连，形成了全球24小时不间断的连续作业。从业务的安全性出发，花旗银行在欧洲的贸易融资业务以办理出口来证业务为主，约占贸易融资业务总量的80%以上。目前分散在欧洲12个国家所在分行的贸易融资业务已经集中在伦敦的操作中心进行处理。这些分行只设置了负责与客户联系的市场销售人员，负责将
收到的来自世界各地的信用证和客户提供的单据通过扫描传送到伦敦的操作中心。伦敦操作中心工作人员只需在电脑里查询所需要的信息，而不必翻阅实物的单据。根据不同业务流程，员工通常被分为支持、登记、审单、付款、查询等几个工作组，每个组约3-4名员工，一个工作人员一天要处理30份左右的单据，如同一条流水作业的生产线。目前花旗银行使用的贸易融资系统一是用于对扫描进来的信息进行处理的TRIM系统，一是进行帐务处理和连接通讯系统对外发出电文的COSMOS系统，目前正在研究将两项功能合一的TREIS 2系统。
现金管理也具备相同的模式。设在纽约和都柏林的清算中心互为备份和应急系统，不仅负责处理所在地区内的清算业务，同时利用美国和欧洲之间时差造成的工作时间的重叠，可将未处理完的工作相互转移，相对延长了工作时间。区域化集中处理的方式便于银行管理层对产品、服务、系统和人员进行随时的调整，相对于分散化的操作节约了大量人力资源开支；明确的职责分工、电脑无纸化操作缩短了业务处理时间、节省了单据传递的费用，使银行像一架高速运转的机器为客户提供着服务,为股东增加着收益。
四、严密的风险管理和内控
风险从信贷、承销、交易、保险以及每天与客户发生的业务活动中产生，因此包括花旗银行在内的整个花旗集团将风险管理视为开展所有业务的基础，风险管理的内容从外部环境到内部操作，包括了银行及附属子公司的经营和操作的各个环节。花旗集团进行风险管理的
最高层机构是风险管理委员会（Risk Committee）。该委员会由花旗集团董事长和其他重要官员组成、主管风险管理的副董事长负责，直接对集团经营中存在的风险和集团的抗风险能力进行审查，并对花旗集团所面临所有风险进行全面评估。其中主要包括三项主要内容：
1. 对全球外部环境进行评价。主要根据自身经验和理解作出判断，并经常对特定专题聘请有关专家，包括持相反意见的专家。对外部环境的评价主要围绕对主要国家和地区的经济状况、重要消费者市场和全球主要行业、潜在的经济危机和政治因素的展望；以及与特定业务相关的不利因素。
2. 对集团内部存在的不同种类风险进行评价，特别找出威胁集团生存的、潜在的重大风险。
3. 针对已确定存在的风险，制定对策和实施办法，对集团的经营作出相应的调整。花旗集团从以下18个方面对风险进行管理，对每一种风险都设置了专门的人员负责评估及监控。1）评定信用级别，包括客户资信状况的发展趋势与风险/收益的比率的比较； 2）全球和区域内行业的集中程度；3）对批发客户及零售业务的授信额度； 4）按区域和按产品划分的零售业务应收帐款产品的集中程度；5）全球房地产业务的额度和风险，包括批发和零售业务的组合；6）围绕政治因素和跨境业务产生的国家风险；7）交易对手风险，包括对外汇交易、衍生产品和证券交易交割前的风险评估；8）评价特定行业与外部环境变化的相关性产生的风险；9）分销和承销的风险分散； 10）业务操作过程中的内控和风险评估；11）由于利率、汇率、证券