中国期货业协会关于发布《期货公司资产管理合同指引》和《期货公司资产管理业务投资者适当性评估程序(试行)》的
通知
【法规类别】期货交易机构
【部分失效依据】中国期货业协会关于发布实施《期货经营机构投资者适当性管理实施指
引(试行)》的通知
【发布部门】中国期货业协会 【发布日期】2012.09.27 【实施日期】2012.09.27 【时效性】部分失效 【效力级别】行业规定
中国期货业协会关于发布《期货公司资产管理合同指引》和《期货公司资产管理业务投
资者适当性评估程序（试行）》的通知
各期货公司：
为了配合期货资产管理业务顺利推出，协会依据证监会《期货公司资产管理业务试点办法》的相关规定，制定了《期货公司资产管理合同指引》（以下简称《合同指引》），同时会同中国期货保证金监控中心制定了《期货公司资产管理业务投资者适当性评估程序（试行）》（以下简称《评估程序》）。现予发布，自发布之日起施行。现将有关事项通知如下：
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一、《合同指引》依据法律、行政法规和中国证监会有关规定制定，对风险揭示书、客
户承诺书、合同所应具备的基本内容提出了总体性要求。期货公司制定的期货资产管理合同文本应当包括《合同指引》所规定的内容。
二、《合同指引》仅是原则性的规定，期货公司在制定期货资产管理合同文本时，应当按照法律、行政法规和中国证监会的有关规定，结合本公司实际情况，对《合同指引》内容进行必要的补充和完善，但不得与《合同指引》相抵触。期货公司制定的期货资产管理合同文本不需报送协会审查或备案。
三、《评估程序》所附《期货公司资产管理业务投资者调查问卷》用以指导期货公司了解投资者风险认知水平和风险承受能力，期货公司可以根据自身需要对相关内容进行调整。 特此通知。
附件：1.期货公司资产管理合同指引
2.期货公司资产管理业务投资者适当性评估程序（试行）
中国期货业协会
二○一二年九月二十七日
附件1
期货公司资产管理合同指引
一、期货公司资产管理业务风险揭示书必备条款 二、委托资产承诺书
三、期货公司资产管理合同必备条款
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期货公司资产管理业务风险揭示书必备条款
为了使客户充分了解资产管理业务风险，开展资产管理业务的期货公司应制定《期货公司资产管理业务风险揭示书》，向客户充分揭示参与资产管理业务可能存在的风险，详细说明相关风险的含义、特征、可能引起的后果。《期货公司资产管理业务风险揭示书》至少应包括下列内容：
一、提示客户在参与资产管理业务前，必须了解有关资产管理业务的法律法规、基础知识、业务特点、风险收益特征等内容，了解期货公司是否具有开展资产管理业务的试点资格，并认真听取期货公司对相关业务规则和资产管理合同内容的讲解。
二、提示客户在参与资产管理业务前，应综合考虑自身的资产与收入状况、投资经验、风险偏好，确信自身有承担参与资产管理业务所面临投资风险和损失的能力，审慎选择与自身风险承受能力相匹配的资产管理投资策略。
三、提示客户了解参与资产管理业务通常具有的市场风险、管理风险、流动性风险、信用风险及其他风险，包括但不限于政策风险、经济周期风险、利率风险、技术风险、操作风险、不可抗力因素导致的风险等。
四、提示客户应特别关注投资期货类品种具有的特定风险，包括但不限于因保证金交易方式可能导致投资损失大于委托资产价值的风险，因市场流动性不足、交易所暂停某合约的交易、修改交易规则或采取紧急措施等原因，导致未平仓合约可能无法平仓或现有持仓无法继续持有的风险。
五、提示客户合同虽然约定了一定的止损比例，但由于持仓品种价格可能持续向不利方向变动、持仓品种因市场剧烈波动导致不能平仓等原因，委托资产亏损存在超出该止损比例的风险。
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六、提示客户参与资产管理业务的资产损失由客户自行承担，期货公司不以任何方式对
客户作出取得最低收益或分担损失的承诺或担保。
七、提示客户无论参与资产管理业务是否获利，都需要按约支付管理费用和其他费用，会对客户的账户权益产生影响。
八、提示客户委托期间，期货公司在一定条件下存在变更投资经理人选的可能，会对资产管理投资策略的执行产生影响。
九、提示客户期货公司既往的资产管理业绩并不预示其未来表现。期货公司介绍的预期收益仅供客户参考，不构成对委托资产可能收益的承诺或暗示。
十、提示客户本风险揭示书的揭示事项仅为列举性质，未能详尽列明客户参与期货公司资产管理业务所面临的全部风险和可能导致客户资产损失的所有因素。
十一、要求客户抄写以下内容：以上《期货公司资产管理业务风险揭示书》的各项内容，本人/本单位已阅读并完全理解。
委托资产承诺书
本人/本单位以真实身份委托**期货公司运用委托资产进行投资。本人/本单位承诺委托资产来源及用途合法，不属于违反规定的公众集资，符合有关反洗钱法律法规的要求。期货公司有权要求本人/本单位提供资产来源及用途合法性证明，对资产来源及用途及合法性进行调查，本人/本单位愿意配合。
本人/本单位将严格遵守以上承诺，否则期货公司有权解除合同并依法限制提取委托资产。本人/本单位承担因此造成的全部损失和法律责任。
承诺人： （签字或盖章）
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日期： 年 月 日
期货公司资产管理合同必备条款
第一条 期货公司开展资产管理业务，应当与客户签订书面的资产管理合同（以下简称合同）。
第二条 合同应载明客户和期货公司的姓名或名称、住所、联系方式等相关信息。
第三条 合同应载明委托资产的金额、交付时间、交付方式、委托管理期限、委托资产的追加和提取的方式、时间等内容。
合同应载明客户起始委托资产应以货币资金形式交付，起始委托资产不得低于100万元人民币或约定的更高数额；在合同存续期内，当资产管理账户权益高于约定的起始委托资产金额时，客户可以按合同约定的时间和方式提取部分委托资产，但提取后的资产管理账户权益不得低于约定的起始委托资产金额。
第四条 合同应载明委托资产的投资范围、投资比例、投资策略、投资经理人选等内容。
第五条 合同应载明客户的声明与承诺，至少应当包括：
（一）客户不存在法律、行政法规和中国证监会有关规定禁止或限制参与资产管理业务的情形；
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