产品经济寿命期及目前处于寿命期的阶段，该经济寿命期：10年。目前处于寿命期的阶段：前期
在产品生命周期内，年生产能力达360万套，平均每台含税单价为30.5万元，年产值达10980万元。历年平均销量按生产能力的80%计算（下同按80%测算），预计年销售量为288万套，不含税单价为26万元。
主要税种及税率：包括增值税税率17%，城市建设维护税7%，教育费附加按收入的0.4% ，企业所得税税率33%。不考虑其他税种可能造成的影响。
1、产品生产成本分析
单位生产成本估算表（万套）： 附表3 成本项目 一、原材料 1.主要原材料 2.辅助村料 二、燃料与动力 1．电 三、工资及福利费 1.工资 2.福利费 四、制造费用 1.折旧费 2.付现制造费用 单位生产成本估算表 规格 万度 单位 单耗 1 1 单价 15 0.6 单位:万元 金额 12.80 11.80 1.00 0.60 0.60 1.70 1.50 0.20 1.20 1.00 0.20 11
五、生产成本合计 16.30 其中:原料及主要材料按大类估算,方法为: 金额=单位产品的材料消耗定额*该材料的单价；
燃料和动力按现时当地价格乘单位产品的燃料和动力消耗定额确定； 工资按现时企业职工年均工资水平和该项目所需职工人数换算出来后除以项目年产量而得；福利费按工资总额的14%计提；折旧方法采用直线法。
对生产成本产生负面影响的主要因素是原材料的价格波动，本公司已将价格上涨因素考虑进去，同时通过与供货厂家订立长期供货合同来固定价格，消除价格上涨的风险。其次是人工成本，本公司将采用工效挂钩办法，使劳动生产率的提高可以抵消平均工资上涨幅度。
2、年成本费用估算表（按生产能力的80%的测算）
折旧及相关费用摊销计算如下（不考虑残值及物价变动的影响）： 机器设备年计提折旧3840/10=384万元， 房屋建筑物年计提折旧2000/40=50万元， 土地使用权年摊销400/50=8万元， 年计提折旧384+50=434万元 年费用摊销8万元
年财务费用为3600*7%=252万元 附表4 项 目 1.原材料 2.燃料和动力 3.工资及福利费 4.折旧费 5.其他制造费用 6.摊销费 年成本费用估算表 第1年 4569 60 540 434 100 8 第2年 4569 60 540 434 100 8 第3-8年 4569 60 540 434 100 8 单位:万元 第9年 4569 60 540 434 100 8 第10年 4569 60 540 434 100 8 12
7.其他管理费用 8.销售费用 9.财务费用 10.总成本费用
200 300 252 6463 200 300 252 6463 200 300 252 6463 200 300 252 6463 200 300 252 6463 3、产品单位售价与盈利预测 A、销售收入及税金估算表：
售价预测采用成本加成法，结合目前市场实际情况进行调整，其计算过程如下： 单位售价=（单位生产成本+单位目标利润）/（1-销售税金及附加率-销售期间费用率）=26万元，定价30.5万元/套(含税)。
附表5
项 目 一、单价(万元,不含税) 二、销售量(万套) 三、销售额(万元) 四、增值税销项税额 减：增值税进项税额 五、应交增值税 六、应交城建税 加、应交教育费附加 销售收入及税金估算表
第1年 26 288 7488 1273 955 318 22 30 52 第2年 26 288 7488 1273 955 318 22 30 52 第3-8年 26 288 7488 1273 955 318 22 30 52 第9年 26 288 7488 1273 955 318 22 30 52 第10年 26 288 7488 1273 955 318 22 30 52 单位:万元
七、销售税金及附加合计
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B、获利能力预测: 附表6 项 目 年产销量(万套) 一、产品销售收入 减：销售税金及附加 总成本费用 二、利润总额 减：所得税 三、净利润
4、项目投资评价
A、预计生产能力的80%全部销售时，其静态全部投资现金流量预测：
附表7 单位：万元 项 目 一、现金流入量 1、产品销售收入 2、回收固定资产余值 3、回收流动资金 4、其他现金流入量 第1年初 第1年 7488 7488 第2-9年 7488 7488 第10年 7488 7488 第10年末 5420 1820 3600 预计利润表 第1年 288 7488 52 6463 973 321 652 第2年 288 7488 52 6463 973 321 652 第3-8年 288 7488 52 6463 973 321 652 单位：万元 第9年 288 7488 52 6463 973 321 652 第10年 288 7488 52 6463 973 321 652 14
二、现金流出量 1、固定资产投资额 2、研发及中试费用 3、流动资金投资 4、经营成本 5、销售税金及附加 6、所得税 7、其他现金流出量 三、净现金流量 四、累计净现金流量 五、所得税前现金流量 6240 6240 2000 -8240 -8240 -8240 7994 1600 6021 52 321 -506 -8746 -8425 6394 6021 52 321 1094 △6 △2895 6394 6021 52 321 1094 1100 4310 5420 6520 9730 回收固定资产余值2000-50*10+400-8*10=1820万元 经营成本=6463-384-50-8=6021万元
△第9年的累计净现金流量为-8746+1094*8=6万元
△第9年所得税前累计现金流量为-8425+1094*8+321*8=2895万元
B、投资回收期测算：
累计净现金流量 上年累计净现金流量绝对值 投资回收期= - 1 + 出现正值年份数 当年净现金流量 1094-6
=9－1+ = 8.99年
1094
以上各项数据显示，项目的财务指标均在国家颁布的行业基准值，具有较好的经济效益，项目财务净现值为6520万元，投资回收期可行。
5、收入、成本敏感性分析
本项目建设投资为9600万元，其中：外汇480万美元（折合人民币3840万元）。
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