1.2国内外研究综述
1.2.1国外研究综述
（1）理论方面的研究
日本在环境会计信息披露的时候起步比较晚，但是他们积极的参加有关于环境会计信息披露的保护的研讨会，并多次组织环境资源管理和响应环境保护的号召，在1998年发布了《环境会计和报告的立场公告》，明确了环境会计信息披露的统一标准和规范。在2001年委托日本工人会计师协会编写了适合日本企业现状的《环境会计指南手册》，该指南提出上市公司应该单独编制环境报告披露企业的环境保护费用，环保成果、环保措施等内容。由于有相关的法律和法规的约束和作为导向，日本的环境会计信息披露得到了很大的改善，而且发展速度也是非常快的。
（2）实证方面的研究
公司规模：Trotman和Bradley(2001)通过实证分析得出结论：企业规模越大，越趋向于披露环境会计信息，公司规模与会计信息披露的自愿性显著正相关。L.LEng&Y.T.Mark（2003）通过研究都发现公司规模与环境会计信息披露正相关：但是Sarah.D.Stawick&Peter.A.Stanwick（1998）通过实证研究发现二者存在负相关关系。
盈利能力：也有许多学者研究了盈利能力对医药企业环境会计信息之间影响关系，他们认为两者之间存在正相关，但是还是有人对此观点提出疑惑。Miller(2002)、Rivera(2002)和Matolcsy&Lim(2007)通过实证研究发现环境会计信息披露水平随着盈利能力的增加而提升。然而，却有发现两者之间存在相反的关系，甚至两者之间毫无关联，Wagner(2002)发现两者成负相关，而Telle（2004）则是无光。
公司的绩效：不仅研究了公司规模和盈利能力，还有学者研究了公司绩效与企业环境会计信息披露之间的关系，例如Bowman和Preston(2000)就研究发现两者之间存在着关系，就是正相关性。而且在2003年间Skinner通过自己的研究证实了，两者不仅存在正相关关系，而且还有助于提高财务信息的可靠性和完整性。
1.2.2国内研究综述
由于国内研究环境披露比较晚，但还是有些成果，可以从以下几个方面介绍： （1）环境会计信息披露内容方面的研究:在环境会计信息披露方面的内容对企业都有好与坏这两方面，由于社会性质决定的，大家都喜欢将好的一面公布与众，况且这
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些信息还是比较容易得的到的。肖华、贺红艳、任轶（2009）对39家上市公司近三年的年报进行了分析和研究，发现我国大部分公司在环境信息内容的披露主要侧重点在于环境会计的财务方面的信息，然而对环境绩效信息的研究和分析的比较少；王俊（2014）通过不同行业及能源行业的68家上市公司的2011年的年报中，对其进行了研究调查，他认为环境绩效信息的内容主要有以下几方面：环保认证、环保筹划等，还包括大多数上市公司表示要建立华宁友好型，发展经济型等。
（2）环境会计信息披露形式的研究：不同的学者主张不同的环境会计信息披露形式，例如蔡荣芳、尹玲燕、丁红燕、许家林、蔡传里等人主张编制独立环境会计报告。蔡荣芳、尹玲燕（2004）在一段时间之后可以出具补充环境报告弥补前期环境报告的信息短缺和不足之处。
当然，也有学者主张采用非独立的补充报告形式，刘红梅、陈玲娣和王克强（2007）与赵志卫、李翔（2011）都认为环境会计信息披露模式主要是补充环境会计报告和独立环境会计报告这两大类型的。赛那（2011）通过对深沪两市20家能源上市公司在2008年间的年度报告中环境会计信息披露情况进行了研究分析，发现了上市公司主要采用了编制补充报告的模式，环境会计信息主要在“董事会报告”和“财务报告”这两者中进行披露的。
目前我国在环境会计信息披露方面还没有形成统一的形式，有的学者认为环境会计信息披露应分三种，除上面两种外，还包括环境会计信息披露模式为利用企业财务会计报告模式披露相关环境信息。但是由于每个企业的性质不同，企业应根据用企业的性质采用针对性的模式，不仅可以节俭资金的开支，而且还可以有利于信息使用每个者作出准确的决策。
1.3研究内容、技术路线
1.3.1研究内容
本文的研究总共分为五部分，第一部分是绪论，主要研究文章的背景以及研究的意义，国内外研究综述，研究的方法，主要的思路和文章的结构以及研究创新之处进行的简要介绍;第二部分是对环境会计信息披露与企业价值的研究的理论进行的分析和阐述，第三部分是文章的重点之一，研究医药行业会计信息披露的研究样本选取以及变数据量
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的设置，第四部分是对第三部分的进行分析，是对数据分析的实证分析，采用了描述性分析和多元回归分析，来验证医药行业企业会计信息披露的影响因素，最后一部分，主要是对研究结果的总结、策略建议以及文章研究的局限性。 1.3.2技术路线 本文的技术路线如图1.1所示：
绪论 介绍了研究背景以及意义、研究方法，文章框架以及创新之处 梳理了环境会计信息披露及企业价值相关理论，并引用国内外研究结论进行文献综述 文献综述
图1-1 技术路线图 结论与建议 环境会计信息影响因素关系的多元回归分析 数据分析介绍本文研究结论，提出相关对策，并指出研究局限性与后续展望 研究设计 建立模型构建，选取影响因素，进行关系假设 披露现状 医药行业上市公司环境会计信息披露现状 5
1.4 研究方法、创新点之处
1.4.1研究方法
(1)文献研究法
本文通过研究国内外的研究综述，从而来确定哪些因素是主要影响环境会计信息披露的，这样为本文在研究环境信息披露上面奠定了重要的基础，也有利于全面掌握环境会计信息披露情况。
(2)定性和定量分析法相结合
本文采用定性分析法对医药上市行业环境会计信息披露与企业价值之间的现状进行分析。并同时采用定量分析法是的定性分析法的结论更加具有说服力，和准确性。 1.4.4创新之处
本文在研究的方法、研究的标准以及在披露环境会计信息方面的模型的构造上都有很大的创新和改变，从而可以更好的加以对企业环境会计信息披露与企业价值的相关性研究和深入。主要从以下两个方面介绍的：
第一，从本文研究的内容上面，我国缺乏了对这方面的研究，然而国外的研究方面，对重污染行业中研究企业环境信息披露水平与企业价值的关系，为了弥补在这医药行业的会计信息披露方面的不足之处，本文将可以有效的填补在这方面的不足之处，在这方面的研究内容独具创新。
第二，本文在研究会计信息披露相关数据之后，总结分析出环境会计信息披露与企业价值呈现出相关性的假设，然后企业环境会计信息的行为是怎么对企业的影响因素之间的关系，紧接着提出了第二个假设，即医药上市公司的主要影响因素对环境信息披露水平与企业价值相关性的正负关系的研究。综上结论，本文选题具有独创性及研究意义
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2 环境会计信息披露与企业价值的理论分析
2.1相关概念的界定
（1）环境会计信息披露：环境会计信息披露是环境会计的最终成果，也是环境会计的核心，进行环境会计信息披露。环境会计信息披露是环境会计研究和分析中的一部分，也是将企业的环境会计信息科学的、合理的、向利益相关者披露，从而来满足利益者对企业环境会计信息的需求，然后做出科学、正确的决策。
（2）企业价值：企业价值从不同的角度分析有着不同的表现形式方式，因此对其的理解就要考虑不同主题的目的和特点。从财务核算上看，是一个企业的资产综合体，也是一个生产能力与盈利的载体；从市场角度上来看，是参与企业交换的交易价格，是有企业的盈利能力来决定的。
2.2环境会计信息披露水平的理论基础
2.2.1信息不对称理论
这一现象是在70年代受三维美国经济学家（G.Akerlof乔治.阿克罗夫，M.Spence迈克尔.斯彭斯，J.E.Stigjiz约瑟夫.斯体克里茨）的研究与关注，它为市场经济提供了一个新的视角。从现在来看，信息不对称的现状简直是无处不在的，遍布在各个大型商场和商品上面。信息不对称理论是指在市场经济活动中，各类人员对于信息的了解是有差异的，掌握信息比较充分的人员，往往处于不叫有利的地位，然而信息不足的人员，则处于不叫不利的地位。这种信息不对称在达到一定的程度时，在市场上有一定的机制可以进行弥补这种不足。其实在企业环境会计信息披露这个问题上，也是可以解决的。
在环境会计信息披露中，企业就是生产商，了解商品的种种，然而，在政府，利益相关者，社会公众充当了消费者，了解和掌握的环境信息是少之又少，财务信息有公众产品的特征，然而环境信息也是具有这种特征的，消费者在没有为此产品买单前，是有排他性的。此外，企业不愿意公布环境信息，是因为发布了环境信息的存在影响到企业的发展的可能，是在迫于政府的压迫和公众的舆论之下，企业不得以才公布环境会计信息披露。由此，提供环境会计信息披露的人与需求这些信息的人掌握信息是不同的，因
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