我国银行卡产业市场结构与绩效的实证研究
万 方数据
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我国银行卡产业市场结构与绩效的实证研究
第四卷第１期～ｖｄ．各№．１ｌ
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№，，２００７
以及砌指数进行了统计计算，结果见表１和表２。
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１９９６年
Ｏ．４６ｌＯ，３４ｌＯ．４３０．６８４０．９４５０．９２５０．９５９ｌＯ．９９６ｌ１１
裹１我国银行卡产业各项指标历年砜
１９９８年
０．３７８Ｏ．２６８Ｏ．４０Ｉ０．３５９０．８８６０８３４０．９３９０．８６４Ｏ．９８７０．９８３ｌ０．９９３
１９卵年１９９９年
０，３０５
２０００年
Ｏ．２６９０．３９９
２００１年
０．２５ｌ０．３６６Ｏ．２８３０．２５４０．７２９０．７５３０．８９３
２００２年
２００３年
０．２３ｌ
发卡量存款余额
ＣＲｌ
０．４１２０．２７４Ｏ．３７６Ｏ．４３７Ｏ９２６０．８６０．９３９０．９３８
０．２４４０．３３ｌ０．２３８Ｏ．２４６０．６９７Ｏ７５５Ｏ．８６６０．６８９Ｏ．８９１０９０４０．９９９Ｏ．８９１
０．２６６Ｏ．３９５０．２９ｌ０．８１６Ｏ７４４０．９１８Ｏ８０１０．９７１０．９７３１
０，研
信用卡借记卡发卡量存款余额信用卡借记卡发卡量存款余额信用卡借记卡
０粼
０．２７７０．７８３Ｏ．７８３０．９１Ｏ．７７ｌ０．９５ｌＯ．９６６ｌ０９５８
０．６８９
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Ｏ．７】８０．９２８０．９４ｌ１
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０．９０３
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０．叭
１９９９Ｏ．２０５０．１６６０，２５３０２０４
Ｏ．螂
２００１０．１５８０２ｄ７０．２ｌ０１５７
襄２我国银行卡产业各项指标历年删
Ｈｍ发卡量存款余额信用卡借记卡
１９９６０．３０６Ｏ．２３９０．２８３０．５３９
１９９７０．２７８０．２ｌｌ０２５４Ｏ．３５
１９９８０，２４７０．１９０．２６２０．２５
姗
２００２Ｏ．１４４Ｏ．１９２Ｏ．１９６０．１４３
２００３Ｏ．１４２０．ｒ７Ｉ
０．１８５Ｏ．２２６０．２４５０１８４
根据贝恩对市场结构的分类标准和日本公正交易委员会公布的市场结构综合分类法【２Ｊ，基本可以判断，我国银行卡产业属于寡头垄断市场结构，从１９９６—２０００年的高寡头垄断市场过渡到２００ｌ一２００３年的
可以看出，四个变量（发卡量、存款余额、信用卡和借
记卡）的％指标和唧指数具有明显的下降趋势。
这说明随着中小银行卡企业信息技术投资量和投资
速度的加大，其银行卡市场占有率越来越高，竞争能
力也越来越强。总的来说，银行卡产业市场具有垄断性越来越弱而竞争性越来越强的发展趋势，也即我国银行卡产业正在由寡头垄断型市场结构向垄断竞争型市场结构过渡。
四、市场结构与绩效（一）理论模型
市场结构与绩效关系的两种假说的出发点和结论是不同的。传统共谋假说是建立在新古典经济学
．
低寡头垄断市场。同时，由衄。的计算结果可以看出，ｃ毗和暖８差别不大，说明在我国银行卡产业
中，中国工商银行、中国银行、中国建没银行和中国农业银行四大银行卡企业依然处于寡头垄断的地位。
（二）市场结构的发展趋势
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厂商理论的基础上，认为一个行业的市场结构决定其企业的行为，而后者又决定企业的绩效表现。高市场
集中意味着存在少数较大规模、较高市场占有率的大企业，它们具有操纵市场的力量，彼此容易达成协议，
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降低共谋成本，获得垄断利润。效率结构假说则从自
由放任的经济哲学出发．认为有效率的企业能够通过更高级的管理技术或生产技术来降低成本和获得较高的利润，相应地也占有了较大的市场份额，结果导
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图ｌ银行卡产业市场结构的发展趋势
致更高的市场集中度。本文借鉴蜘ｄｏｃｋｅｔ（１９８５）、
Ｍｏｌｙｎｅｕｘｌ（１９９４）、Ｅｖ∞砥（１９９８）等提出的检验以上两个假说的模型，来验证银行卡产业市场结构和绩效之间的关系。
图１所示为我国银行卡产业市场结构的发展趋势图，它是根据表ｌ和表２所列数据生成的。从图中
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第凹卷裹３回归结果
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３．３１Ｅ＋１２３．４５目＋１２ｌ函／舀／姑／彩力学／学／援
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３．６２Ｅ＋１２
期一银行卡产业还处于初级发展阶段，垄断程度还较强。
（４９２６７１０）一（５．２４９０１６）一（５，３７７∞１）～
实行市场化、公司化运作是我国银行卡产韭化发展的
—９．４８Ｅ＋ｌｌ
—１．０４层＋１２
一ｇ．２７Ｅ＋１ｌ
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（一１．７１６，９３）＋（一１．９１６９５２）‘（一１．㈣１６）。
必由之路。要充分发挥市场在产业资源配置上的基５．５７Ｅ＋１１
６．０４Ｅ＋“
４．７０Ｅ＋１１
础性作用，在银行卡发行、受理、信息交换、机具布放ａＮＤＥＸ
（１．６１７０８５）．（１．７７７玎４．）。
等环节引入竞争机制，防止垄断，鼓励符合条件的机
ｖｄ．蠢№．Ｎ唧－，２（）０７
银行卡企业银行卡交易额增长量具有明显的差异，中银行卡产业市场集中度对银行卡企业的绩效具有负小银行比大银行每年的银行卡交易额年度增长量平
的影响，说明我国银行卡产业中传统的共谋假说不成均多出约３７９０亿元，也即中小银行卡企业的绩效增