– 优先购股权
– 股权认购第一拒绝权 – 优先股转换普通股 – 抵抗股权稀释权 – 投票权 – 清算优先权 – 股权登记 – 认购截止条件 – 顺风车股票出售 – 股票禁售期 – 管理层持股池 不同阶段的企业BP的特点 企业走上成功的历程
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计划阶段
– 启动
– 设计和定义成功的含义 – 绘制商业计划蓝图／战略 – 加速行动
– 设计个人职业／事业生涯
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执行阶段
– 创建一个双赢的团队 – 建立好一个IPO 的平台 – 打算成为一个上市公司吗？
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实现梦想／价值阶段
– 完成IPO – 释放价值 – 重新开始／创新 – 成功 初创企业的BP要点
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公司摘要
– 公司基本资料（地点、时间）
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– 公司业务流程
– 公司的发展规划以及发展策略
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产品和服务
– 研发产品／服务的市场前景 – 产品／服务的用途和优势
– 有关的标准、专利、著作权、政府批文等 – 现有、未来竞争对手，他们的优势和劣势 – 企业取得成功的方法
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管理团队
– 关键人物介绍 – 一般员工的情况
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财务数据和预算
– 公司收入来源 – 目前财务报表 – 未来五年财务预测
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融资计划
– 募集资金方法及需要金额 – 融资前后的资本结构 具备一定规模的私募融资企业BP 一、高管摘要（Executive Summary) 二、市场分析（Market Analysis) 三、企业情况介绍 (Company Profile)
四、市场推广和营销战略 (Marketing and Sales Strategies) 五、产品和服务 (Products and Services)
六、经营方式和战略（Operating Techniques and Strategies）七、管理团队和股权结构（Management and Ownership） 八、融资需求（Financing Requirements） 九、风险因素（Risk Factors) 十、财务数据（Financial Data） 十一、投资条款(Terms Sheet)
附件和验证文件（Appendices or Exhibits）
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高管人员简历、产品照片、技术或者专业鉴定资料、市场调查报告、相关的已发布的企业信息、专利或著作权、重要契约 传媒企业BP的特点 传媒企业的核心竞争力
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分销能力（Distribution）
– 传播方式控制（Controlling access） – 集群体系（Clustering systems）
– 广泛的内容来源（Multiple sources of content） – 规模优势（Scale）
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内容制作优势（Content）
– 强势品牌（Strong brands） – 地域优势（Geographic scope）
– 压倒性的市场份额（Dominant market share）
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财务优势（Financial Strength）
– 融资渠道（Access to capital） – 资信质量（Credit quality） 如何准备一个好的BP 投资者对投资目标企业的筛选
获得投资者对投资目标企业的筛选１００家候选企业的简介
从收到的BP中筛选10-15家
仔细阅读企业BP并访问5-10家企业／高管 选定其中的１－３家作为确定的投资目标
开始尽职调查、审计、签订“投资条款”／投资备忘录订金、实施投资
BP撰写时的注意事项
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撰写风格
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– 语言简洁、字体适中（四宋）、一般不超过30页（不含财务报表和附件部分）
– 预测和结论要建立在市场研究等数据支持基础上
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切记投资者的关注点
– 企业的独特性（商业模式、资源、垄断技术、团队、合作伙伴等，企业能够取得成功、获得盈利的原因）
– 管理团队（国际化人才、过往阅历、专才、表达能力等，是风险投资项目成功的关键因素，投资者宁愿使用二流设想加一流团队）
– 财务数据（老股、新股、资金用途、估值（前／后）、市值（前／后）） – 退出/蜕资路径安排（风险投资、行业/产业投资的区别）
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BP的包装
– 封面（颜色、优质厚实的硬纸，项目名称、企业名称、时间） – 装订（专业装订） – 其他（图片、照片、复印资料、纸留页边空白） 案例分析 目 录 第一章 摘要 第二章 企业概况 一、基本情况 二、主营产品 三、经营业绩 四、管理团队 五、发展规划 1、公司预期三年实现目标 2、2004年－2006年三年财务状况预测 第三章、技术及产品描述 一、产品简述 二、技术概述 1、技术简述 2、技术先进性与产品稳定性保证 三、产品应用市场 四、产品优势 第四章、市场分析 一、行业现状 19
二、行业竞争
1、我们与国际厂商之间的竞争 2、我们与国内同行之间的竞争 三、需求预测 四、营销策略 1、完善的销售网络 2、销售队伍的建设 3、根植于直接用户 4、完善的售后服务体系
5、最有性价比与层次丰富的产品价格体系 6、产品市场推广 五、产品市场实际应用情况 1、金融系统北京地区情况描述 2、金融系统上海地区情况描述 3、金融行业部分用户 4、非金融行业部分用户 第五章 经营运作 一、管理结构 1、企业结构 2、管理结构 二、管理团队 1、团队成员 2、团队人员简介 3、管理团队激励政策 4、知识产权保护 三、生产管理 1、生产流程 2、生产标准 3、生产方式及设备 4、质量控制
第六章、财务状况及预测 第七章、投资回报 第八章、附录
一间即将出台的新型媒体经营公司的BP 目 录
第一章 网络电视业务背景分析
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