南 京 财 经 大 学
成 人 教 育 模 拟 试 题（A卷）
本题 得分 一、单项选择题（共10小题，每题1分，共计10分）
答题要求：在下列每小题四个备选答案中选出一个正确或最准确的答案，并在其字母标号上打“√”。
1、间接融资的主要形式是：C
A、银行信贷 B、商业票据 C、股票与债券 D、基金 2、属于短期政府债券的是：A
A、国库券 B、公债 C、央行票据 D、回购协议 3、下列资产中通胀风险最大的是：B
A、股票 B、固定收益证券 C、房地产 D、汽车 4、金融机构之间发生的短期临时性资金借贷活动，叫做：D
A、再贷款 B、转贷款 C、转贴现 D、同业拆借 5、下列不属于境外上市的股票是：A
A、A股与B股 B、H股 C、S股 D、N股 6、开放式基金特有的风险是：A
A、巨额赎回风险 B、市场风险 C、管理风险 D、技术风险 7、证券交易所的交易采取：C
A、公司制 B、会员制 C、经纪制 D、承销制 8、国际市场应用最广泛的黄金计量单位是：A
A、金衡盎司 B、托拉 C、司马两 D、日本两 9、使交易者面临潜在损失无穷大的是：C
A、买入看涨期限权 B、买入看跌期限权 C、卖出看涨期限权 D、卖出看跌期限权 10、中国金融期货交易所开办的金融期货是：D
A、外汇期货 B、利率期货 C、股票期货 D、股指期货
本题 得分 二、是非判断题（共10小题，每题1分，共计10分）
答题要求：下列每小题若对在其序号上打“√”，若错打“X”。
1、证券私募发行是将证券出售给有限的特定投资者，因而是非法的。N
2、回购协议中的资金需求者是融出证券一方，也就是到期必须支付一定货币将证券
购回的一方。Y
3、债券的收益就是债券的利息收入。Y 4、证券价格与市场利率呈负相关关系。Y
5、股票市盈率是指股票的市场价格与其每股净收益的比率。Y 6、证券交易所属于证券一级市场，场外市场属于证券二级市场。N
7、根据我国现行金融监管体制，证券市场、期货市场都由中国证监会负责监管。Y 8、优先股是指具有优先购股权的股票。N
9、开放式基金的申购以金额申请，赎回以份额申请。Y
10、期货交易保证金是期货交易参与者在指定帐户存入的作为交易结算和履约担保
的款项，其实质是信用押金。N
本题 得分 三、填空题（共8小题10个空，每空1分，共计10分） 答题要求：请将正确答案填写在横杠上。
1、按照融资期限不同，金融市场分为 短期金融市场 与 中长期金融市场。 2、伦敦同业拆借市场利率的英文缩写是 LIBOR 。 3、国际标准规定，每K含金量为 4.1666% 。 4、可转让大额定期存单市场 简称CDS。
5、 美式期权 是赋予期权买方在有效期限内任一交易日都可行权的期权。 6、按照规模是否固定，将证券投资基金分为 开放式基金 与 封闭式基金 。 7、金融期货的基本功能是 规避风险 和 发现价格 。
本题 得分 四、名词简释题（共5小题，每题3分，共计15分） 答题要求：请对每个名词分别用一两句话给予解释。
1、回购协议：指证券资产的卖方在卖出一定数量的证券资产的同时，与买方签定的、在未来某一特定日期按照约定价格购回所卖资产的协议。
2、价格优先原则：是指价格最高的买方报价与价格最低的卖方报价优先于其他一切报价而成交。
3、封闭式基金：指经核准基金份额总额在基金合同期限内固定不变，基金份额可以
在依法设立的证券交易场所交易，但基金份额持有人不得申请赎回的基金运作方式。 4、黄金市场：是进行黄金买卖交易的场所，是集中进行黄金买卖和金币兑换的交易中心。
5、期权：是一种选择权，期 权的买方向卖方支付一定费用（期权费）后，就获得了在一定时刻或时期内以一定价格出售或购买一定数量标的物（实物商品，证券或期货合约）的权利。
本题 得分 五、简答题（共5小题，每题5分，共计25分）
答题要求：用精炼的语言把问题说清楚即可，答题不要超出留给的答题空距。
1、何为货币市场？其主要功能有哪些？
答：货币市场是指一年期以内（包括一年期）的短期金融工具发行和交易所开成的供求关系和运行机制的总和。
其主要功能有:1、提供短期资金融通的渠道。2、货币市场利率具有“基准”利率的性质。3、货币市场是中央银行实施货币政策的平台。 2、什么是系统性风险？系统性风险主要有哪几种？
系统风险是指由于某种全局性的因素引起的股票投资收益可能的变动，这种因素对市场上所有的股票收益都产生影响。
3、什么是普通股？其股东享有的主要权利有哪些？
答：普通股是股票中最普遍的一种形式，是股份公司最得要的股份，其持有人享有
股东的基本权利和义务。
其股东享有的主要权利：1、经营决策的参与权。2、公司盈余的分配权。3、剩
余资产索取权。4、优先认股权。 4、证券投资基金有哪些特点？
答：1、集合投资，体现规模优势。2、组合投资，分散非系统风险。3、专家管理，服务专业化。4、监管严格，信息披露透明。5、资产管理和财产保管相分离。 5、简述金融工具的定义与特征。
金融工具是指金融市场中可交易的金融资产。特征为：期限性，收益性，流动性，风险性。
六、论述题（共1小题，每题15分，共计15分）
本题 得分 答题要求：用精炼的语言把问题说清楚即可，答题不要超出留给的答题空距。
1、试析金融期权与金融期货的区别。
答：金融期权和金融期货作为20世纪两大金融创新，两者有着密切的联系，大规模的期权交易是在期货交易的基础上发展起来的，是以期货市场的发育程度与规则的完备为前提的，但是两者还是有一些差别，差别有以下几点：
（1）买卖双方的权利和义务的对称性不同，这是金融期货和金融交易的最主要的区别，（2）履约保证金的规定不同。期货交易买卖双方都要缴纳一定的保证金，期权交易中买方则不需要缴纳保证金。（3）合约基础金融工具不同。凡是作为期货合约的基础工具都可以作为金融期权合约的基础工具，反之则不然。（4）盈亏对称性不同。金融期货双方潜在的盈利和亏损都是无限的，期权双方的盈利限于所收取的期权费，而潜在的亏损是无限的。
本题 得分 七、计算题（共1小题，每题15分，共计15分） 答题要求：计算时需列出算式并给出正确答案。答题不要超出留给的答题空距。
1、某面值1000元债券，利随本清复利计息，期限2年，年利率10%。其持有人在离到期日还有3个月时到银行贴现，在年贴现率9%的条件下能得到多少现款？
答： 1000*(1+10%*2)*(1-9%*3/12)=1173
南 京 财 经 大 学
成 人 教 育 模 拟 试 题（B卷）
本题 得分 一、单项选择题（共10小题，每题1分，共计10分）
答题要求：在下列每小题四个备选答案中选出一个正确或最准确的答案，并在其字母标号上打“√”。
1、投资银行代理证券发行人发行证券的业务是：B
A、私募发行 B、证券承销 C、风险投资 D、受托资产管理 2、正回购方所质押证券的所有权真正让渡给逆回购方的回购协议属于：C
A、正回购 B、逆回购 C、封闭式回购 D、开放式回购 3、企业向个人投资者发行股票属于：C
A、商业信用 B、消费信用 C、直接融资 D、间接融资
4、下列流动性风险最小的是：C
A、商业票据 B、企业债券 C、政府债券 D、股票 5、下列不属于二板市场的是：D
A、美国NASDAQ B、欧洲EASDAQ C、香港创业板 D、深圳中小企业板 6、下列不属于证券投资基金收益来源的是：D
A、股票红利 B、债券利息 C、资本利得 D、承销证券收入 7、证券交易所的交易采取：C
A、公司制 B、会员制 C、经纪制 D、承销制 8、目前世界最大黄金市场是：A
A、伦敦黄金市场 B、苏黎世黄金市场 C、香港黄金市场 D、美国黄金市场 9、以低于面值的价格发行，到期按面值偿还的是：C
A、息票债券 B、利随本清债券 C、贴现债券 D、可赎回债券 10、中国金融期货交易所开办的金融期货是：D
A、外汇期货 B、利率期货 C、股票期货 D、股指期货
本题 得分 二、是非判断题（共10小题，每题1分，共计10分）
答题要求：下列每小题若对在其序号上打“√”，若错打“X”。
1、金融衍生工具是建立在基础金融工具或金融变量之上，价格取决于后者价格变动
的派生产品。Y
2、美国国内银行在境外分支机构在境外发行的以美元为面值的大额可转让定期存
单，属于欧洲美元存单。Y
3、金融资产的理论价格就是其预期现金流量的期值。Y 4、证券价格与市场利率呈正相关关系。N
5、办理贴现业务的金融机构将收进的未到期票据再向其他金融机构进行贴现的票据
转让行为是转贴现。Y
6、证券交易所和证券的柜台市场都属于证券二级市场。Y
7、开放式基金在证券交易所交易，封闭式基金在场外市场交易。N
8、与伦敦、苏黎世黄金市场不同的是，美国黄金市场以发展黄金现货交易为主。N 9、二战后形成了以黄金为中心的国际货币体系，即布雷顿森林体系。N