吉林大学经济学院《货币银行学》讲义
第五章
1、资产需求理论
在其他因素不变的条件下：
资产需求量和财富间存在正相关关系；
相对于其他可替代资产而言：
和该资产的预期收益率之间存在正相关关系 ； 和该资产收益率的风险之间存在负相关关系； 和该资产的流动性之间存在正相关关系
2、债券价格、利率与其供求
在其他条件不变的情况下，如果债券价格处于较低水平之上（利率较高），
对于该债券的需求量就会较高（反向关系），对于该债券的供给量也会较低（正向关系） 3、债券需求变动因素
【财富】经济周期扩张阶段，随着财富增加，债券需求量提高，需求曲线向右方移动 【预期回报率】长期债券的预期利率越高，其预期价格→预期资本利得率→预期回报率就会越低，导致债券需求减少、债券需求曲线向左位移； 【预期通货膨胀率】预期通货膨胀率的提高将会降低债券的预期收益率，导致债券需求减少，债券需求曲线向左发生位移；
【风险】债券风险水平的提高将会导致债券需求的下降、债券需求曲线向左发生位移 【流动性】债券流动性的提高会导致债券需求上升、债券需求曲线向右发生位移 4、债券供给变动因素
【投资机会的预期盈利能力】在经济周期的扩张阶段，债券供给曲线向右发生位移； 【预期通货膨胀率】预期通货膨胀率的上升将会导致债券供给曲线向右发生位移； 【政府预算】政府财政赤字越大，政府出售更多债券，债券供给曲线向右发生位移 5、流动性偏好理论
流动性、收入、物价效应
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6、此中均衡利率的变动，货币供应量与利率的关系 收入、物价水平提高时需求曲线右移， 其他条件不变时均衡利率上升。
货币供给增加时供给曲线右移，其他条件不变时均衡利率下降。
第十章
1、商业银行资产负债表
【负债】（资产来源）支票存款、 非交易性存款、 借款 、银行资本（资产-负债） 【资产】（资产运用）准备金、应收现金项目、 银行同业存款、证券、贷款、其他资产 2、商业银行基本业务
【现金存款】（开立支票账户）
第一国民银行
资产：库存现金/准备金 +$100
负债：支票存款 +$100
（库存现金也是准备金的一部分） 【支票存款】
第一国民银行
资产 ：应收现金项目 +$100 负债 ：支票存款 +$100
（偿付后） 第一国民银行 资产：准备金 +$100
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负债：支票存款 +$100
第二国民银行 资产：准备金 -$100 负债：支票存款 -$100
【盈利方式】（资金用途）
【资产转换】银行出售一组特征的负债，购买不同特征的资产来获得利润。
第一国民银行
资产：法定准备金 +$10 超额准备金/贷款 +$90 负债：支票存款 +$100
3、银行管理内容 【流动性管理】拥有足量的超额准备金，以防存款外流迫使银行调整其资产负债表的其他部分（借款、出售证券、减少贷款、向联邦储备贷款）； 准备金制度是一项法律规定，而其缺口必须得以弥补。超额准备金是对于存款外流所引致的各种成本的保险。 【资产管理】 [目标]
寻找回报率高的可以投资的贷款和证券； 降低风险 ；
保持足够的流动性。
[方法]
找到愿付高利率同时违约风险低的借款者； 购买回报率较高而风险较低的证券； 通过资产多样化来降低风险水平；
在对于流动性的需求和来自低流动性资产的更高的回报之间进行平衡
【负债管理】
由于近期货币中心银行的兴起而出现的一些情况；
隔夜拆借市场和新型金融工具（大额可转让定期存单?）的扩展 在银行资金来源多元化，支票存款的重要性下降
【资本充足性管理】 是制度性的要求
足量银行资本有助于防止银行倒闭情况的出现；
过大银行资本会降低银行所有者（持股人）的回报率； 资产回报率：每一美元资产的税后净利润
股权回报率：每一美元股权（银行）资本的税后净利润
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资产回报率和股权回报率之间的关系可以表述为： 股本乘数：每一美元股权资本所对应的资产数额
4、逆向选择和道德风险
克服逆向选择：甄别和监督（ 甄别 、贷款专业化 、限制性条款的监督和执行 ）
克服道德风险：长期客户联系、 贷款承诺 、抵押品和补偿性余额 、信贷配给
5、表外业务
【贷款销售】（二级贷款参与）；
【费用收入】向客户提供专业化收费服务； 【金融工具交易】在外汇市场和投资活动中的金融期货、债务工具的期权以及利率互换等交易活动，产生了委托——代理问题
为了降低委托代理问题而设立的内部控制制度 ，实现将交易活动和记账业务的分离、 为风险暴露水平设置限制 、风险价值方法 、压力测试 【债务担保、货币兑换】
第十一章
1、巴塞尔协议的三大支柱
【支柱一】旨在建立大型活跃银行的资本要求与实际风险（市场、信用、操作）间的紧密联系；允许银行使用自己的评级方法和风险模型；
【支柱二】强化监管过程，强调对风险管理质量的评价、按制度是否恰当来确定资本数额要求；
【支柱三】强调加强市场约束，通过披露银行风险暴露程度、准备金和资本规模、控制银行的管理人员、内部评级系统的有效性等。
第十六章
1、中央银行的性质
是国家赋权制定和执行货币政策、对国民经济进行宏观调控和管理监督的特殊的金融机构。 【特殊的金融机构】 （1）业务特殊：
不以盈利为目的；业务对象限于商行、其他金融机构、政府等；享有某些特权业务。
（2）地位特殊：
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它是全国货币金融的最高权力机构、全国信用制度的枢纽、金融最高管理当局
【特殊的国家机关】
（1）通过经济和法律手段行使管理职能 （2）间接进行宏观经济调控 （3）相对于政府有一定的独立性
2、央行职能
【发行的银行】 集中和垄断货币发行权（央行最本质特征）
我国现钞发行过程（发行基金保管库）包括货币的印制、调拨、保管、投放、流通、回笼、注销等。
【银行的银行】 集中存款准备金； 组织全国范围内的资金清算； 充当最后贷款人。 【政府的银行】 代理国库；代理发行政府债券；对国家财政给予信贷支持；代办各种金融事务，充当政府的金融代理人。 3、业务
【资产业务】
是指中央银行在一定时点上所拥有的各种债权。
【负债业务】
指金融机构、政府、个人和其他部门持有的对中央银行的债权。
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