外资银行若以具有独立法人银行进行经营，则享受国民待遇。 （七）非银行金融机构 监管机构：银监会
1.金融资产管理公司 1999年组成：信达、长城、东方、华融 国有独资非银行金融机构
主要业务：收购、管理和处置四大行和开发银行的部分不良资产 经营目标：以最大限额保全资产、减少损失 依法独立承担民事责任 改革方向：探索股份制改造和商业化经营 2.信托公司-营利性企业
第一家信托投资公司：1979中国国际信托投资公司 ，“受人之托，代人理财” 3.企业集团财务公司
业务禁止：集团外吸收存款、为非成员单位提供服务
4.金融租赁公司《金融租赁公司管理办法》施行时间：2007年3月1日 5.汽车金融公司经银监会批准，接受境内股东单位3个月以上期限的存款。 6.货币经纪公司
背景知识：中国投资有限责任公司、其他非银行金融机构
业务范围仅限于向境内外金融机构提供经济服务，不得从事任何金融产品的自营服务。
不能开展人民币存贷业务。
第二章
一、经济环境 （一）宏观经济运行
1．宏观经济发展目标及其衡量指标
宏观经济发展的总体目标一般包括四个，即经济增长、充分就业、物价稳定能够和国际收支平衡。 （1）经济增长与国内生产总值
举例来说，一个在日本工作的美国公民的收入要计入美国的GNP中，但不计入美国的GDP中，而计入日本的GDP中。
衡量指标
经济增长 GDP，它是指一国（或地区）所有常住居民在一定时期内生产活动的最终成（经济产出+居果。（GDP不包括中间产品）
民收入的增长） 以市场价格表示的产品和劳务总值。
在国内生产总值的定义中区分国内生产和国外生产，一般以“常住居民”为标准。常住居民是指居住在本国的公民、暂居外国的本国公民和长期居
住在本国但未加入本国国籍的居民。
充分就业
失业率是指劳动力人口中失业人数所占的百分比。 我国统计部门公布的失业率为城镇登记失业率。
劳动力人口：年龄在16岁以上具有劳动能力的人的全体。
城镇登记失业人数是指拥有非农业户口，在一定的劳动年龄内有劳动能力，
无业而要求就业，并在当地就业服务机构进行求职登记的人数。
物价稳定 常用的指标有三种：消费者物价指数、生产者物价指数、国内生产总值物
价平减指数。消费者物价指数（CPI）使用最多。 国际收支平衡
经常项目：贸易收支、劳务收支、单方面转移 资本项目：直接投资、政府和银行借款、企业信贷
贸易收支（也就是通常的进出口额）是国际收支中最主要的部分。
（4）国际收支平衡与国际收支
国际收支平衡是指国际收支差额处于一个相对合理的范围内，既无巨额的国际收支赤字，又无巨额的国际收支盈余。 2．经济周期
经济周期亦称经济循环或商业循环，是指经济处于生产和在生产过程中周期性出现的经济扩张与经济紧缩交替更迭、循环往复的一种现象。经济周期一般分为四个阶段：繁荣、衰退、萧条和复苏。 （二）经济结构
经济结构包括：产业结构、地区结构、城乡结构、产品结构、所有制结构、分配结构、技术结构、消费投资机构 1．产业结构
第一产业是指农、林、牧、渔业；第二产业是指采矿业，制造业，电力、燃气及水的生产和供应业，建筑业；第三产业是指除第一产业、第二产业以外的其它行业。
第三产业在国民经济中所占比重较低，是我国商业银行中间业务在银行业务中占比低的重要原因。
2．消费投资结构
从支出角度来看，GDP由消费、投资和净出口三大部分构成。 消费包括私人消费和政府消费两部分；
投资称为资本形成，包括固定资本形成（其中含房地产和非房地产投资）和存货增加两部分； 净出口是出口额减去进口额形成的差额。这里需要注意的是，私人购买住房的支出，包含在投资的固定资本形成中，不包含在私人消费之中。
在中国，推动整个经济增长的主要力量是投资，而私人消费对经济增长的贡献较小，这在很大程度上决定了我国商业银行的主要业务对象是企业，业务结构是批发业务的结构。 （三）经济全球化
经济与金融全球化对银行的要求：
我国银行业加速转型升级，提高市场竞争力，积极应对外资银行的压力。 加快“走出去”战略，逐步提高国际化经营水平。 二、金融环境 （一）金融市场 1．金融市场的功能
金融市场是金融工具交易的场所，主要包括货币市场、债券市场、股票市场、外汇市场、期货市场、黄金市场、保险市场等。
（1）货币资金融通功能 最主要、最基本的功能 （2）优化资源配置功能 （3）风险分散与风险管理功能 （4）经济调节功能
金融市场的经济调节功能既表现在借助货币资金供应总量的变化影响经济的发展规模和速度，又表现在借助货币资金的流动和配置可以影响经济结构和布局，还表现在借助利率、汇率、金融资产价格变动促进社会经济效益的提高。 （5）定价功能 2．金融市场的种类 ①货币市场
货币市场是指以短期金融工具为媒介进行的、期限在一年以内（含一年）的短期资金融通市场。因为其偿还期短、流动性强、风险小。我国货币市场主要包括银行间同业拆借市场、银行间债券回购市场和票据市场。 ②资本市场
是指以长期金融工具为媒介进行的、期限在一年以上的长期资金融通市场，主要包括债券市场和股票市场。
金融市场 货币市场和资本市场
按期限划分
按具体的交易工具类型债券市场、票据市场、外汇市场、股票市场、黄金市场、保险市场
划分 按交易的阶段划分 按交割时间划分 按交易场所划分
3．我国的金融市场 （1）货币市场
我国金融市场的发展是从1984年同业拆借市场开始的。1996年1月，全国统一的同业拆借市场形成。
（2）资本市场
1990年底，上海证券交易所和深圳证券交易所先后成立，标志着我国股票市场正式形成。1997年6月，银行间债券市场成立，并与交易所债券市场共同构成了我国的债券市场。
构成
发行市场和流通市场 现货市场和期货市场
场内交易市场（有形市场）和场外交易市场
货币市场 银行间同业拆借市场（1984年）、银行间债券回购市场（1997年）、票据市
场 资本市场 股票市场（1990年底）、债券市场（1997年6月，银行间债券市场成立） 其他市场 1994年4月，全国统一的银行间外汇市场建立。
2002年10月，上海黄金交易所成立。我国的商品期货市场起步于20世纪90年代初，目前已有上海期货交易所、大连商品交易所和郑州商品交易所3家期
货交易所。
2006年9月在上海成立的中国金融期货交易所。 4．金融市场发展对银行的影响 （1）金融市场发展对银行的促进作用
首先，银行是金融市场的重要参与者，金融市场的发展能够在很多方面直接促进银行的业务发展和经营管理。货币市场是银行流动性管理，尤其是实现盈利性和流动性之间平衡的重要基础。 其次，货币市场和资本市场能为银行提供大量的风险管理工具，提高其风险管理水平。 再次，金融市场的发展为商业银行的客户评价及风险度量提供了参考标准。
最后，金融市场的发展能够促进企业管理水平的提高，为银行创造和培养良好的优质客户。 （2）金融市场发展对商业银行的挑战
第一，随着银行参与金融市场程度的不断加深，金融市场波动对银行资产和负债价值的影响会不断加大，银行经营管理特别是风险管理的难度也将越来越大。 第二，金融市场会放大商业银行的风险事件。
第三，随着资本市场的发展，一方面，大量储蓄者将资金投资于资本市场，会减少银行的资金来源；另一方面，大量的优质企业在资本市场上筹集资金，会减少在银行的贷款，造成银行优质客户的流失。
（二）金融工具 1．基本概念
金融工具是用来证明融资双方权利义务的条约。
金融工具
按期限的长短划短期：商业票据、短期国库券、银行承兑汇票、可转让大额定期存单、
分 回购协议
长期：股票、企业债券、长期国债
按融资方式划分 直接：政府、企业发行的国库券、企业债券、商业票据、公司股票
间接：银行债券、银行承兑汇票、可转让大额存单、人寿保险单
按投资人所拥有的权力划
债权：债券 股权：股票
混合：可转债、证券投资基金
按金融工具的职
能划分
投资和筹资的工具，如股票、债券
支付、便于商品流通的金融工具，主要指各种票据 保值、投机等目的的工具，如期权、期货等衍生金融工具
（三）货币政策
货币政策是中央银行为实现特定经济目标而采用的控制和调节货币、信用及利息等方针和措施的总称。商业银行是货币政策的主要传导媒介。货币政策的调整将直接影响商业银行的经营管理。 1．货币政策目标