尔协议Ⅲ》的时间点不同，可能引起银行间的不公平竞争，例如银行将一些业务和资产负债转移到实施较晚的国家，从而实现短期套利。
第五，《巴塞尔协议Ⅲ》会影响银行的业务模式和商业模式，从而改变银行的资本分配和资本结构，银行在开展交易时必须更多地考虑资本和风险。
此外，《巴塞尔协议Ⅲ》可能还会对银行的各类业务、派息政策和贷款数量产生不易估计的影响。对于新规定的质疑观点不少，同时由于银行可能会寻找一些掩盖风险的方式，所以新规定的实施不一定能避免危机的再次发生。
第三章商业银行信用风险管理
对我国的商业银行来说，信贷是其主营业务，也是主要的盈利来源，同时信用风险也是其面临的主要风险。因此，我国商业银行的一个重要任务就是信用风险管理。
根据表现形式分类，商业银行的风险主要包括信用风险、流动性风险、国家风险、法律风险、市场风险等几类。其中，信用风险是由商业银行的性质决定的，是一种最为复杂和重要的风险。随着商业银行的不断发展，其业务日益多样化，传统业务如贷款等产生的信用风险仍然存在，而新业务如透支、贴现等，也带来了新的信用风险。在这种背景下，信用风险的管理就显得越发重要了。
信用风险也称违约风险，其定义为银行的交易对象或借款人不能按协议履行义务的潜在可能。信用风险管理的目的在于限制信用风险的同时获得最大的风险调整收益。
对于管理商业银行信用风险的探索一般分为以下两个阶段：专家度量法和现代信用风险度量法。
3.1专家度量法
上世纪90年代以前，大部分金融机构评估信用风险的唯一参考是机构内银行专家的主观分析和从业经验，这种方法的主要特点是高度依赖于专家的专业技能，主观性极强。其中最常用的
分析工具包括财务分析法、信用评级法、贷款评级分级法、多变量信用风险判别法和要素分析法。
[6]
财务分析法所造成的信用风险一般来自于财务危机。财务分析法就是通过衡量企业的财务状况来测度信用风险，主要用到财务比率和报表分析。
信用评级法是将借款人的一些指标，例如年龄、收入、资产情况、职业等信息赋予一定权重，通过例如建立计量经济模型一类的特定方法来计算反应其信用情况的违约概率，通过计算值与基准值的比较来确定贷款政策。
贷款评级分级法就是将贷款分为以下五级：损失贷款、可疑贷款、次级贷款、关注贷款和正常贷款。一些国际上的金融机构会将贷款分为十二级或九级。
多变量信用风险判别模型是应用数量统计方法推导，将特征财务比率作为解释变量建立的标准模型。目前国际上通用的多变量信用风险判别模型主要包括多元判别分析模型和线性概率模型等。
要素分析法就是从环境、抵押品、资本、品格和偿债能力五个方面来判断企业的信用。
3.2现代信用风险度量法
上世纪90年代以后，信用风险的度量取得了很大进展。不少西方发达国家的商业银行开始了信用风险评估的探索，其主要
应用的工具包括数学工具和现代金融理论。不少以预期损失和违约概率作为核心指标、建立在风险价值上的度量模型出现和成熟，例如麦肯锡提出的信用组合观点模型、摩根的信用度量模型等。
在这一阶段，现代的信用风险度量方法中大量应用了相关领域的最新研究成果和金融界的最新研究成果。信用风险的度量越发科学。
[7]
另一方面，现代信用风险管理中，中介信用评级机构的作用越来越重要，也是一个必然趋势。在《巴塞尔协议Ⅲ》中，金融监管中信用评级的作用被进一步强调了。
在不少发达国家，信用评级机构已经有了比较长的发展历史，受到现代信用风险管理的高度依赖。不少信用风险管理模型的制定都取决于企业的信用等级，或是借款人的信用等级。
但是由于我国的信用评级机构还不成熟，公司的信用数据还没有形成完整的数据库，目前使用这些模型是不现实的。
第四章我国商业银行的信用风险管理现状
4.1 我国商业银行特殊性
由于欧美一直实行市场经济体制，因此其商业银行的信用风险就是一般意义上的信用风险。而我国的社会制度比较特殊，很长一段时间内并没有严格实行市场经济体制，这就导致我国的商业银行所面临的信用风险具有特殊性。
我国早期的商业银行一直以国有企业的形式存在。在1984年国有企业改革后，我国的商业银行业开始了市场化改革。然而，我国商业银行所面临的信用风险还是受到了计划经济时期的收入分配和贷款政策的深刻影响。
在计划经济体制下，管理国有企业的固定资产投资和流动资金的根据是财政拨款制。在这种体制下，银行只是完成政府下达的指令，而不用独立管理贷款的风险。同时，改革以后，我国的收入分配政策从原来的“集财于国”转为“集财于民”，这就导致银行转变为以居民为储蓄主体的局面。在这种情况下，中国商业银行的融资机制成为单一的债务融资，银行所面临的信用风险增大。
改革开放以后，随着国内银行产业的不断进步，商业银行越来越关注信用风险的管理。同时，由于世界经济全球化的不断进行，中国的商业银行也迎来了国外的竞争者，其面临的风险来自