目 录
摘要 .......................................................................................................................................... 3 引言 .......................................................................................................................................... 5 银行国际化及相关概念 ........................................................................................................... 5
一、大型商业银行的概念 ............................................................................................... 5 二、银行国际化的概念 ................................................................................................... 5
1、银行国际化程度度量标准 ................................................................................. 6
(一)数量指标 ................................................................................................... 6 (二)价值指标 ................................................................................................... 6 2、银行国际化发展理论 ......................................................................................... 6
（1）发展动因理论 ......................................................................................... 6
（1.1）内部化理论 ................................................................................. 7 （1.2）国际生产折衷理论 ..................................................................... 7 （1.3）引导效应说 ................................................................................. 7 （1.4）追随客户说 ................................................................................. 8 （1.5）规避风险假说 ............................................................................. 8 （1.6）规模经济说 ................................................................................. 9 （1.7）区位优势和比较利益理论 ......................................................... 9 （2）发展阶段理论 ......................................................................................... 9
三、研究背景 ................................................................................................................. 10
（一）我国大型商业银行国际化发展意义重大 ................................................. 10 （二）我国大型商业银行国际化发展背景 ......................................................... 11 四、我国商业银行业国际化的发展过程与现状 ......................................................... 11 五、当前中国商业银行国际化经营现状 ..................................................................... 12
（一）中国商业银行“引进来”状况 ................................................................. 12 （二）中国商业银行“走出去”状况 ................................................................. 13 （三）我国四大国有商业银行国际化基本情况 ................................................. 16
1、中国银行国际化现状 ............................................................................... 16 2、中国工商银行国际化现状 ....................................................................... 18 3、中国建设银行国际化现状 ....................................................................... 19 4、中国农业银行国际化现状 ....................................................................... 20
六、中国商业银行国际化的有利条件 ......................................................................... 21
（一）中国商业银行国际化发展外部条件逐渐成熟 ......................................... 21
1、中国经济实力日益强大 ........................................................................... 21 2、中国与世界经济关联度增加，商业银行国际化可实行跟随策略 ....... 22
（1）中国进出口贸易概况 ................................................................... 22 （2）中国FDI 概况 .............................................................................. 23 （3）金融危机提供了国际化的良好契机 ........................................... 24
（二）中国商业银行自身条件明显增强 ............................................................. 25
1、银行业金融机构资产继续扩大 ............................................................... 25 2、存贷款规模稳步上升 ............................................................................... 27 3、资产质量大幅提高 ................................................................................... 28
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4、商业银行资本充足率全部达标 ............................................................... 29 5、抗风险能力进一步增强 ........................................................................... 29 6、盈利水平稳步提高，收入结构继续优化 ............................................... 30
七、我国大型商业银行国际化进程中存在的问题 ..................................................... 31
（一）缺乏清晰而长远的国际化战略 ................................................................. 31 （二）跨国经营的能力不足 ................................................................................. 32 （三）风险管理不足 ............................................................................................. 32 （四）缺乏国际化的人力资源 ............................................................................. 33 （五）现有发展方式相对单一，发展速度缓慢。 ............................................. 33 （六）公司治理结构不完善，影响国际化发展。 ............................................. 34 （七）风险管理意识淡薄，风险管理体系落后。 ............................................. 35 （八）缺乏有效激励机制，国际化发展动力不足。 ......................................... 36 八、世界大型商业银行国际化路径典型案例分析 ..................................................... 37
（一）花旗银行国际化发展 ................................................................................. 37
1、 快速进入策略 ......................................................................................... 38 2、 产品服务优势策略 ................................................................................. 38 3、 渠道策略 ................................................................................................. 39 4、 政治策略 ................................................................................................. 39 （四）汇丰银行国际化发展 ................................................................................. 39
1、分散风险理念贯穿汇丰收购兼并策略的始终 ....................................... 40 2、并购策略注重银行未来盈利潜质 ........................................................... 41 3、选择经济萧条期进行收购 ....................................................................... 41 4、一股三上市，强化跨国银行地位 ........................................................... 42
九、我国大型商业银行国际化发展战略及路径选择 ................................................. 43
1、国际金融市场分类 ........................................................................................... 43 2、国际化路径选择 ............................................................................................... 45
2.1、顶点策略 ............................................................................................... 45 2.2、底边左端点策略 ................................................................................... 46 2.3、底边中点策略 ....................................................................................... 46 2.4底边右端点策略 ...................................................................................... 46 3、实际应用举例 ................................................................................................... 47
3.1、顶点策略 ............................................................................................... 47 3.2、底边左端点策略 ................................................................................... 49 3.3、底边中点策略 ....................................................................................... 49 3.4、底边右端点策略 ................................................................................... 50
参考文献................................................................................................................................. 51
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我国大型商业银行国际化发展战略及路径选择
中文摘要
20世纪90年代以来，经济全球化趋势加速发展，伴随着经济的全球化，金融全球化趋势日益明显，商业银行国际化发展是金融全球化的重要表现。本文首先介绍了大型商业银行国际化的概念、度量标准及相关理论，在此基础上分析了我国大型商业银行国际化的背景、现状、有利和不利条件以及当前存在的问题，并以花旗银行和汇丰银行为例进行了经典案例分析。最后，本文根据外交关系和市场成熟度对世界市场进行了划分，并针对性地提出了我国大型商业银行国际化的发展战略和路径选择。
关键词：大型商业银行，国际化，国际化理论，路径选择
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Abstract
Since the 1990s, the trend of economy and finance globalization is becoming gradually and increasingly evident with each passing day. First, this paper introduces the concept and the metrics of China’s large banks’ internationalization and related theories. Then the paper analyzes the background, present situation, strengthens and weaknesses, and existing problems in the internationalization of those banks, and does classic case analyses taking CITIBANK and HSBC as examples. In the end, this paper classifies foreign markets according to the market maturity and diplomatic relations with the countries, furthermore comes up with the development strategy and path selection of internationalization for China's large commercial banks
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引言
随着我国的经济日益发展以及开放程度的日益增加，越来越多的国际大型企业入驻我国，与此同时，我国的各种大、中、小型企业的发展，使得融资的需求急剧扩大，这对于作为重要的金融中介的我国商业银行，尤其是大型商业银行，是重要的发展机遇。另外，由于我国金融市场的逐渐放开，我国金融市场与世界金融市场的一体化程度加深，再加上我国对金融管制的放松的趋势，各种国际大银行以及非金融机构势必大量进入我国，对我国商业银行构成了挑战。在发展机遇与挑战并存的局面下，国际化成了我国大型商业银行把握机遇、迎接挑战的最好出路。
银行国际化及相关概念 一、大型商业银行的概念
按照中国银行业监督管理委员会的划分标准，目前中国银行业的70家银行可分为大型商业银行、政策性银行、邮政储蓄银行、全国性股份制商业银行、城市商业银行和农村商业银行，其中大型商业银行包括5家，分别为：中国银行、中国农业银行、中国工商银行、中国建设银行、中国交通银行。
二、银行国际化的概念
当前国内外学者对于商业银行国际化概念的主流观点大致分为两类。一类是将其视为商业银行发展过程中的一个必经过程，一个银行从事国际金融业务，建立海外分支机构开展业务，将经营从国内发展到国外，从封闭走向开放的必经过程。而另一类则是将其视为商业银行经营过程中在某一时间区间内的经营状态，即指银行经营要素的国际流动和国际组合。客户跨国选择、产品跨境营销、资金全球配置、资金跨国流动、网络全球铺设、人员多籍构成、技术高度集成、管理统一规则等等，都是银行经营要素国际组合的表现形式。本文研究的商业银行国际化的概念指的是第一类概念。在此基础上，对这一概念从发展主题的视角对其进行细化，可以分为两个经济主体的国际化，即单个银行的国际化和整个银行体系的国际化，这二者可以视为两个相互联系、相互促进、密不可分的过程。由于国际化的跟随效应，单个银行国际化最终会引发并推动
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