76 77 78 利润总额 所得税费用 净利润 审计意见解释与说明：要注明审计是否有保留意见。
财务数据解释与说明：对财务报表中数值比较大科目和出现增减变化比较大的科目和关键性指标进行解释说明。
合并报表财务分析
“对外股权投资”额超过“所有者权益”1/3的客户，需同时对该客户的合并财务报表的近三年及最近一期的关键数据进行分析，包括但不限于以下科目
序号 1 2 3 4 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 科目 总资产 流动资产合计 货币资金 存货 应收账款 其他应收款 总负债 流动负债 短期借款 应付账款 预收账款 其他应付款 一年内到期的长期负债 长期负债 营业收入 营业成本 财务费用 利润总额 净利润 经营性净现金流 投资性净现金流 筹资性净现金流 资产负债率 ××年末 （前三年） 16
××年末 （前二年） ××年末 （前一年） ×年×月 （最近一期）
25 流动比 财务数据解释与说明：对各项指标进行分析说明尤其对关键性指和变化比较大的指标。
2、 财务结构分析
财务结构分析的有关数据可以直接从CP系统中直接获得。涉及的内容主要有盈利能力分析、经营周转能力分析、资本性支出分析、现金流分析、偿债能力分析五个方面。
（1）盈利能力分析 项目 营业收入（主营业务）增长率（％） 营业（主营业务）毛利润率（％）=营业收入-营业成本/营业收入 净利润率（％）=净利润/营业收入 总资产报酬率（％）＝（利润总额+财务费用）/平均总资产 总资产收益率（ROA）（％）＝净利润/平均总资产 净资产收益率(ROE)（％）＝净利润/平均净资产 ×年×月 ××年末 ××年末 ××年末 （最近一（前三年） （前二年） （前一年） 期） 解释与说明：对各项指标进行分析说明尤其对关键性指和变化比较大的指标。
(2)经营周转能力分析 ××年末 （前三年） 存货周转天数=360/存货周转次数 应收账款周转天数=360/应收帐款周转次数 预付款天数 下同 应付账款周转天数 下同 预收账款周转天数 下同 项目 ××年末 （前二年） ××年末 （前一年） ×年×月 （最近一期） 解释与说明：对各项指标进行分析说明尤其对关键性指和变化比较大的指标。 (3)资本性支出分析 项目 固定资产净值 长期投资净值 无形资产净值 营业收入/固定资产净值 固定资产投资净支出 长期资产适合率==（权益+长期负债）/（固定资产+长期投资） ××年末 （前三年） ××年末 （前二年） ××年末 （前一年） ×年×月 （最近一期） ? 解释与说明：对各项指标进行分析说明尤其对关键性指和变化比较大的指标。。 ? 长期资产适合率[ccb1]
? 长期资产适合率是企业所有者权益和长期负债之和与固定资产与长期投资之和的比率。该比率从
企业资源配置结构方面反映了企业的偿债能力。
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? 从维护企业财务结构稳定和长期安全性角度出发，该指标数 值较高比较好，但过高也会带来融
资成本增加的问题。中国物流百强案例里认为，长期资产适合率指标为100%较好，但该指标究竟多高合适，应根据企业的具体情况，参照行业平均水平确定。
? [ccb1]长期资产适合率=（权益+长期负债）/（固定资产+长期投资）
(4)现金流分析 项目 经营性现金流入 经营性现金流出 经营性净现金流 投资性现金流入 投资性现金流出 投资性净现金流 筹资性现金流入 筹资性现金流出 筹资性净现金流 净现金流 ××年末 （前三年） ××年末 （前二年） ××年末 （前一年） ×年×月 （最近一期） ? 解释与说明：对各项指标进行分析说明尤其对变化比较大的指标。具体到银行对现金流量的相关
分析主要看以下几个方面：
1.贷款的风险程度（偿还的可能性）分析。分析企业的现金净流量，当其为正数时，现金流入总量大于现金流出总量，贷款人是能够偿还贷款的；如为负数时，现金流入总量小于现金流出总量，偿还贷款只是现金流出的一部分，此时贷款人是否能够偿还贷款需进一步分析。
2.还贷能力分析。现金流入是现金来源，但并不是所有现金流入都可用于偿还贷款。偿还贷款只是现金流出的一部分。企业的还贷能力很大程度上取决于应还贷款在企业现金流出的优先次序。
企业在正常经营情况下，要支付采购货款、人员工资、管理费用、销售费用等经营支出，如果销售所得现金不能支持经营所需现金，还贷能力必然不好。如果企业主营业务有正的净现金流量，但其他业务现金流入不能支持现金流出，贷款企业需通过投资甚至融资活动获得的现金予以弥补，其还贷能力也应受到质疑。
3.还款来源的可靠性分析。一般情况下，来源于经营活动的净现金流入比投资、融资活动来源可靠。如经营净现金流量在现金流量来源中占有较高比例，则企业财务基础较稳固，还贷更有保障；如果贷款企业必须变现长期证券、转让直接投资，甚至出售固定资产来偿还贷款，还贷基础就不大可靠了；如果贷款人通过经营和投资活动还不能还清贷款，而必须向外融资，比如向其他银行借新债还旧债，还贷基础则最不可靠。
(5)偿债能力分析 项目 EBITDA（息税折旧摊销前收益）=利润总额+折旧+摊销+财务费用 金融债务负担=财务费用+一年内到期的长期借款+一年内到期的长期债券 EBITDA / 金融债务负担 偿债周期＝生息负债/EBITDA 生息负债＝短期借款（债券）+应
××年末 （前三年） ××年末 （前二年） ××年末 （前一年） ×年×月 （最近一期） 18
付票据+一年内到期的长期借款（债券）+长期借款（债券） 利息保障倍数＝（利润总额+利息支出）/利息支出 资产负债率 或有负债率 =或有负债余额/股东权益总额 流动比率 速动比率 解释与说明：对各项指标进行分析说明尤其对关键性指和变化比较大的指标,具体的分析内容:企业规模的分析、盈利能力和营运能力分析、流动性分析、现金流分析、资产质量分析、一般用历史比较法。
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3、 偿债来源预测（对于依靠客户信用还款的授信业务，须按以下格式进行分析预测；对于自偿性业务、或依赖具体债项产生现金流还款的授信业务，可比照以下格式，根据实际情况分析预测。） (1)预测前提（可以通过CLPM系统测算，但要事先考虑测算基础依据，与前面的需求测算一致。） 预测期与授信期一致，如授信一年的流动资金贷款，只需预测第一年的财务数据，授信三年的流动资金贷款就
需预测三年的财务数据。
重点须对支撑预测前提的非财务因素进行分析说明。如预测营业收入增长20%，则应首先直接列示哪些是支撑主营业务增长的驱动因素，如拳头产品甲、强大的营销网络以及旺盛的市场需求，同时判断这些驱动因素在未来的发展趋势，进而说明预测前提的合理性。
一般情况下，上表中销售增幅的确定与额度测算过程中的销售增幅确定应该是一致的。对有关费用、成本和销售收入的占比，一般根据企业规模的扩大，在一定量资金支持的情况下，在销售网络健全，市场需求增长较快的前提下，销售费用和管理费用可以适度降低；财务费用一般根据新增融资所付出的成本计算；有关周转率也应该基本与额度测算时所采用的数据一致。有了这些数据后，填列下表： 基期 第一年 第二年 ? 对预测前提项目 实际表现 预测前提 预测前提 预测前提 的说明 参考依据 营业收入增长率 营业成本/营业收入 营业税金及附加/营业收入 销售费用/营业收入 管理费用/营业收入 生息负债 平均生息率（利息支出/生息负债） 资产损失准备 投资收益 营业外收入 所得税率 折旧 摊销 存货周转天数 应收账款周转天数 其它经营性应收项目周转天数 应付账款周转天数 其它经营性应付项目周转天数 一年内到期的长期贷款
列示哪些是支撑主营业务增长的驱动因素，如拳头产品甲 (2)存量授信的到期情况分析
单位：万元 年 月 ××银行 其他银行 产品1 产品2 ?? 产品1 产品2 ?? 项目 授信产品 金 额 用 途 流贷 建设银行 固贷 ?? 20