3.本金是指为生产经营活动而垫支的资金，包括（ ）。(适中，理解) A.社保资金 B.国家财务资金 C.企业财务资金 D.私人财务资金 E.财政资金 答案：BCD
4.本金的特征有（ ）。（容易，识记） A.垫支性 B.周转性 C.增殖性
D.筹集与运用滞后性 E.投入产出与资金市场的紧密联系性 答案：ABCE
5.财务分层理论包括（ ）(适中，综合)
A．本金理论 B.所有者财务论 C.经营者财务论 D.价值分配论 E.利益相关者财务论 答案：BCE
6.财务起点理论指的是财务理论结构的核心概念，具体包括（ ）(适中，理解)
A．本金起点论 B.本质起点论 C.假设起点论 D.目标起点论 E.环境起点论
答案：ABCDE
7.关于财务主体理论，下列说法正确的是（ ）(适中，理解) A.财务主体是独立进行财务活动的特定单位，通常是指具有独立或相对独立的物质利益的经济实体。
B.财务主体决定着财务运行的范围，是财务发挥功能的基本单位。 C.财务主体理论主要应研究财务主体的特征、范围及其不同层次的主体功能和运行机制。
D.一个会计主体一定是一个财务主体，而一个财务主体未必是一个会计主体。
答案：ABC
8.财务管理的假设包括（ ）（容易，理解）
A.货币时间价值假设 B.独立理财主体假设 C.财务关系客观性假设 D.财务风险假设 E.谋求价值增值假设 答案：ABCDE
9.财务学科体系和课程体系构建原则是（ ）（容易，识记）
A. 财务对象的规定性 B.财务环节的规定性 C.财务主体的规定性 D.财务层次的规定性 E.学科间相互结合的规定性 答案：ABCDE
10．财务管理相关理论包括（ ）(适中，理解)
A.财务管理环境 B.财务观念 C.财务原则 D.财务主体 答案： ABC
11.有关财务管理环境的表述不正确的是（ ）（难，应用）
A.影响财务管理的主要法律因素有企业组织形式的法律规定以及税收法律
规定。
B.经济环境是指企业进行财务活动的宏观经济状况，包括经济发展状况、通货膨胀、利息率变动、政府的经济政策以及竞争等。
C.财务管理环境是企业财务活动赖以存在和发展的内部因素的集合。 D.按照交易的期限可以将金融市场分为现货市场和期货市场。 答案：CD
12.在财务管理的环境中，属于市场经济下市场体系的有（ ）（难，应用）
A.金融市场 B.商品市场 C.生产市场 D.劳动力市场 E.技术市场
答案：ABCDE
13.以下关于金融环境的说法中，错误的是（ ）(适中，理解) A.金融市场构成要素有参与者、金融工具、组织形式和内在机制等。 B.将金融市场划分为资本市场、外汇市场和黄金市场，依据的划分标志是按照金融市场的功能。
C.货币市场上的金融工具，由于 期限短，所以风险较大。
D.金融市场为企业筹资和投资提供场所有助于企业资本灵活转换、引导资本流向和流量，提高资本效率从而为财务管理提供有用的信息。
E.金融市场的参加者包括企业、政府机构、银行、证券公司、保险公司、基金会，但是不包括个人。 答案: BCE
14.财务观念包括（ ）(适中，理解)
A.市场竞争观念 B.效益观念 C.资金时间价值与风险观念 D.收益性与流动性统一的观念 E.预算观念 答案：ABCDE
15.财务管理的原则主要包括（ ）（难，理解）
A, 风险与收益对称 B. 货币的时间价值 C. 纳税影响业务决策 D. 利润特高的项目在竞争市场上是不能长久存在的 E. 只有增量现金流才是相关的 答案：ABCDE 三、判断题（10个）
1.财务活动具有经济属性与社会属性。(适中，理解)【答案】正确 2.社会再生产过程中的本金投入与产出（收益）活动是财务的社会属性。（难，理解）【答案】错误。是财务的经济属性
3. 财务在微观经济运行中处于主导地位，在宏观经济运行中是重要的调控杠杆。(适中，理解)【答案】正确。
4.中国的财务理论来源包括马克思主义经济学、前苏联模式、中国财务实践，但是不包括西方财务理论（难，应用） 错 也包括西方财务理论
5.本金与基金是同一个概念。(适中，应用)【错误】本金是为生产经营活动
而垫支的资金，具有周转性与增值性特征。而基金是国家行政组织与事业单位实现其社会行政管理与服务职能而筹集和运用的资金，具有一次收支与无偿性特点。
6．本金具有垫支性、周转性、增殖性、筹集与运用超前性、投放与回收同一性、投入产出与黄金市场的紧密联系性。(适中，应用)【答案】错误 是与资金市场的紧密联系性，而非黄金市场。
7、风险收益对称原则是指风险与报酬之间存在一个对等关系，投资人必须对报酬和风险作出权衡，为追求较高报酬而承担较大风险，或者为减少风险而接受较低报酬 。（容易，应用） 【答案】正确
8、财务分层理论包括所有者财务论、经营者财务论、货币关系论以及利益相关者财务论。（较难，综合）
【答案】错误 不包括货币关系论。
9、财务主体必然是一个会计主体，同时会计主体也就是一个财务主体。(较难，综合)
【答案】错误 会计主体未必是一个财务主体。
10、在影响财务管理的各种外部环境中，金融环境是最重要的。（错，是经济环境，而不是金融环境。）（难，应用） 四、简答题（8个）
1.简述本金理论的主要内容。
2.本金的特征是什么？本金范畴对财务理论有哪些贡献？ 3.财务分层理论的内容是什么？
4.什么是财务管理环境？企业的财务管理环境包括哪些？
5.财务目标理论的内涵是什么？简述理论界关于财务目标的主要观点。 6.财务假设理论的内涵是什么？简述财务假设理论的代表人物及其主要内容。
7.简述财务管理的原则。 8.简述财务管理的观念。 五、论述题（2个）（本大题共20分。） 1.试述财务本质理论的主要观点。 2.试述财务管理相关理论的内容。
（1）财务管理环境是企业财务活动赖以存在和发展的各种因素的集合。 宏观环境：由市场经济下的市场体系以及市场经济所要求的政治、经济、法律等制度构成。市场经济下的市场体系，包括金融市场、商品市场、生产市场、劳动力市场、技术市场等。市场经济所要求的政治、经济、法律等制度，主要包括财政政策和财政管理制度、税收政策和税收管理制度、产业政
策和产业管理制度、收入政策和收入管理制度、外汇政策和外汇管理制度等。
微观环境：如企业组织形式、生产状况、产品销售市场状况、资本供应情况、企业素质、管理者水平等等。
经济环境：经济体制、经济周期、经济政策、通货膨胀(对筹资、投资的影响）、市场竞争（不同环境对财务筹资、投资等活动的影响）。
市场环境包括：完全垄断市场、完全竞争市场、不完全竞争市场和寡头垄断市场
法律环境：企业组织法规（独资企业，合伙企业，公司制企业）、税收法规、证券法规（上市规则和交易规则）、财务法规（企业财务通则，行业财务制度，企业内部财务制度）
金融环境：金融市场及其构成要素、金融市场的种类、金融市场对财务管理的影响。
（2）财务观念：市场竞争观念，效益观念，资金时间价值观念，风险观念，收益性与流动性相统一的观念，预算观念。
（3）财务管理的原则：风险与收益对称，额外风险需要额外收益补偿、货币的时间价值、衡量价值的是现金流量、只有增量现金流才是相关的、利润特高的项目在竞争市场上是不能长久存在的、市场是灵活的、价格是合理的——有效地资本市场、经理、债权人与所有者的利益不一致——代理问题、纳税影响业务决策、风险是有不同类别的。
第三章 现代西方财务理论 一、单项选择题（20个）。
1.现代西方财务理论的基础是（ ）。A（识记，容易）
A.有效资本市场理论 B.期权定价理论 C.代理成本理论 D.股利政策理论
2.著名的有效市场假说理论是由（ ）提出的。B（识记，容易）
A.沃伦?巴菲特 B.尤金?法玛 C.凯恩斯 D.本杰明?格雷厄姆 3.下列关于有效资本市场理论的阐述正确的是（ ）。D（理解，适中） ①法玛研究有效资本市场的理论基础是随机游走理论。
②只要市场充分反映了现有的全部信息，市场价格代表着证券的真实价值，这样的市场就称为有效市场。
③有效资本市场理论的前提条件是允许部分投资者是非理性的，但是理性投资者的行为可以消除非理性投资者对价格的影响；不允许卖空；不存在交易成本和税金等。
④资本市场的市场效率指的是分配效率、运营效率和信息处理效率。 A.①② B.①③ C.②④ D.①④
4.法玛在研究有效市场时，将市场信息分为（ ）种类型。C（识记，容易）
A.1 B.2 C.3 D.4
5.反映价格、交易量等这一类市场信息是（ ）。A（识记，容易） A.历史信息 B.公众信息 C.所有信息 D.以上三者都不是
6.在有效市场理论中，既包含历史信息、当前信息，又包含了可预测的未来信息称为（ ）。B（识记，容易）
A.历史信息 B.公众信息 C.所有信息 D.以上三者都不是 7.弱式有效市场的特点是（ ）。B（运用，适中） A.证券价格充分反映历史信息和当前一切可以公开的信息 B.当前的证券价格可以充分反映价格历史序列中的信息，未来证券价格的变动与当前及历史价格无关
C.公开发表和未公开发表的内部信息对于证券价格的变动没有任何影响 D.以上三者都不是
8.证券价格反映了全部公开的信息，但不反映内部信息，这样的市场称为（ ）。C（运用，适中）
A.无效市场 B.弱式有效市场 C.半强式有效市场 D.强式有效市场
9.在（ ）中，证券价格总是能及时充分地反映所有相关信息，包括所有公开的信息和内幕信息。A（理解，适中）
A.强势有效市场 B.半强势有效市场 C.弱势有效市场 D.所有市场
10.在（ ）中，投资者不可能获得超额回报。C（运用，适中）
A.半强式有效市场 B.半弱式有效市场 C.强式有效市场 D.弱式有效市场
11.证券投资组合理论最早由（ ）系统地提出。B（理解，适中） A.詹森 B.马柯威茨 C.夏普 D.罗斯
12.一个只关心风险的投资者将选取（ ）作为最佳组合。A（运用，适中）
A.最小方差 B.最大方差 C.最大收益率 D.最小收益率 13.人们进行证券投资的目的是（ ）。D（综合，适中）
A.收益最大化 B.风险最小化 C.证券投资净效用最大化 D.收益最大化和风险最小化