三、投资分析
3.1公司历史财务状况
我公司于1998年4月成立，注册资金2800万元，累计总资产 万元，2004年度销售收入 万元，资产负债率 %，净利润 万元。
表3-1 2004年度主要财务指标
项目 总资产 固定资产总额 产品销售收入 上交税费 速度比率 净资产收益率
金额(万元) 项目 总负债 总收入 净利润 资产负债率 总资产报酬 应收帐款周转率 金额(万元) 3.2投资规模及确定投资规模的依据
根据本项目产品的开发难度及所需设备，计划投资总额2340.4万元，其中，固定资产投入1048.9万元，流动资金投入1291.5万元；目前已完成投资847万元，需新增投资1493.4万元。
3.2.1已完成投资情况
项目目前已完成投资847万元，其中固定资产投资221万元；流动资金投资626万元。
表3-2 项目已完成投资的使用情况
资金用途 研发费 辅助及公用工程
金额（万元） 563 94
备注 人员工资、福利及原材料消耗等 燃气锅炉房、地下蓄水池、废水
处理站等。
36
鉴定、测试等费用
部分机器设备及其它固定资产购臵
市场调研 其他 合计 25 127 20 18 847 各种必备资质条件申请报批费
3.2.2追加投资总额
本项目在基金资助期内需新增投资1493.4万元，其中需新增固定资产827.9万元，新增流动资金665.5万元，其明细分见表3-3，3-4。
表3-3 新增固定资产明细表
一、 设备选型
（一）主要设备一览表
序号 一 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 二 1 2 3 4 5 6 7 8 名称 反应器腔体车间 10万级净化设施(套) 生物反应器自动生产线 电脑控制注塑机 全自动洗衣机 烘干机 超声波清洗机 电热恒温箱 多功能薄膜封口机 全自动捆扎机 高频介质热合机 小计 肝细胞培养及灌装车间 生物超净工作台 低温低速离心机 倒臵显微镜 超低细胞保存箱 分析天平（微克级） 液氮保存瓶 超纯水器 无菌超滤器 小计 1500平方米 XDB20-3 T20-3 KQ-4800DB DB-212 DBF-900W SK88 CTP-1.5-30C JW-30 RC-3BPCUS ELT-13W-85 HR-4 XX421SS12 规格型号 功率 (千瓦) 单价 (万元) 数量 1 1 1 4 2 2 2 1 1 1 3 1 1 3 3 3 3 3 总价 (万元) 来源 设计 设计 德国 国产 国产 国产 已购 已购 国产 已购 国产 美国 日本 法国 美国 国产 美国 法国 200.0 15.0 30.0 0.5 4.0 15.0 9.5 0.8 1.2 8.0 3.0 8.0 0.2 5.0 0.2 0.5 1.5 100.0 110.0 20.0 1.5 1.0 5.0 1.0 1.0 1.0 2.0 5.0 20.0 5.0 5.0 5.0 2.0 5.0 8.0 100.0 110.0 20.0 6.0 2.0 10.0 2.0 1.0 1.0 2.0 272.0 15.0 20.0 5.0 15.0 15.0 6.0 15.0 24.0 115.0 37
三 1 2 3 四 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 五 1 2 3 4 六 七 混合人工肝支持仪车间 工控机、计算机检测装臵 整机综合测试装臵 短路追踪仪 小计 生物、理化实验室 1万级净化设施(套) 生物超净工作台 CO2培养箱 多用生化培养箱 霉菌培养箱 低速冷冻离心机 分析天平(微克级) 自动细胞收集仪 倒臵显微镜 双目生物显微镜 尘埃粒子计级器 超低温冰箱 显微细胞操作仪 基因枪 小计 运输设备 大卡车 小卡车 工具车 生物反应器专用运输车 小计 技术推广中心设备 安装调试费 合计 CB2000 500m2 BHC-1300 180L SP-180 SP-180 LDR4-8ML HR-4 WQ-30型 NPX-6 SX-S101 Y09-1 WX-JM11 5T 1T 1.5T 1.0 0.5 1.0 60.0 1.5 3.0 3.0 1.0 1.0 0.1 0.5 0.1 0.3 0.5 0.1 10.0 20.0 10 70.0 5.0 3.0 5.0 3.0 10.0 5.0 10.0 5.0 2.0 4.0 2.0 30.0 20.0 10.0 5.0 10.0 20.0 20.0 1 1 1 1 1 1 1 1 1 2 1 1 1 1 1 1 1 1 3 1 1 6 10.0 20.0 10.0 50.0 70.0 5.0 3.0 5.0 3.0 10.0 10.0 10.0 5.0 2.0 4.0 2.0 30.0 20.0 179.0 10.0 15.0 10.0 20.0 55.0 120.0 36.9 827.9 美国 设计 美国 设计 已购 已购 日本 日本 已购 已购 美国 已购 日本 美国 日本 美国 美国 国产 国产 国产 国产
参照同类项目开发中试所需流动资金，估算项目需新增流动资金665.5万元，其使用计划如表3-4。
表3-4 新增流动资金估算
资金用途 工资及福利 人员培训费
38
金额（万元） 155.5 48
市场推广费 测试费 原材料 水、电、通讯费 房租费 其它（含验收费）
合计 92 6 179 53 75 57 665.5 工资及福利：包括开发人员、管理人员、生产人员工资，福利按照工资的17％计提。
人员培训费：新增员工的岗位培训支出。
市场推广费：产品前期市场调研和后期推广费用，包含广告费、宣传资料印制、销售人员工资和业务费用等
测试费：用户实际测试等费用。
原材料：执行期内产品研发的实验费和试生产和小批量生产所需原材料。 其它费用：主要指不可预见费用。
3.2.3新增资金来源及使用计划
? 新增资金来源
项目需新增投资1493.4万元，其中公司自筹1213.4万元、申请电子信息产业发展基金无偿资助280万元。
? 新增资金使用计划
项目新增资金1493.4万元，第一阶段：计划使用926万元；第二阶段：计划使用217.9万元；第三阶段：计划使用349.5万元；
表3-5 新增资金使用计划表： 项目阶段及内容 起止时间 投资金额 投资明细 （万元） 项目 金额（万元） 第一阶段： 工艺技术和设备的改造，提高使
2005.6----2005.12 926 设备购臵 安装调试费 原材料 791 21 5 39
用性能、优化外观结构、提高生产效率和工艺水平， 工资及福利 人员培训费 市场推广费 房租费 水、电、通讯费 其它 30 14 12 25 15 13 55 15.9 24 25 30 30 6 17 15 70.5 150 4 50 21 25 29 2006.1----2006.6 第二阶段： 设备安装、调试； 进行中试生产，完善生产工艺。 217.9 人员工资及福利 安装调试费 原材料 房租费 人员培训费 市场推广费 测试费 水、电、通讯费 其它 第三阶段： 项目验收，实现小批量生产和销售 2006.7----2006.12 349.5 人员工资及福利 原材料 人员培训费 市场推广费 水、电、通讯费 房租费 其它（含验收费） 总计 1493.4 ? 电子信息产业发展基金使用计划
本项目申请电子信息产业发展基金无偿资助280万元，其使用计划详见表3-6。
表3-6 电子信息产业发展基金使用计划表
资金用途 固定资产 工资及福利 市场推广费 原材料 合计
金额（万元） 120 50 50 60
280 40