贷款收入(FPT) 存款收入 中间业务收入 其他收入 风险资产占用 RAROC 前第3年 前第2年 前第1年 62.5 1.7 0 0 926 28.84 预期（本方案评价） 281 135 213 0 21958 20.13%
数据和事实来源与审核采信 数据和事来源 实 客户经理经营主责经营主责采集核实证明文件 任人建议任人审核 过程 是否采信 可以 序号 1 历史数据 客户经理KPI管理KPI管理是 调查 系统 系统 预期数据 客户经理经济利润经济利润是 调查 测算系统 测算系统 2 可以 3 ??
（三） 风险评价
风险评价基本结论
1. 保障本授信方案安全的信用基础为
（√ ）申请人法人信用基础 （ ）第三方保证 （ ）资产支持信用（注明抵 押、质押或有效的物流控制） （ ）其他（请注明）
2. 申请人法人信用评估表明，申请人为高（ ）中（ ）低（√ ）风险客户。
3. 综合对本授信方案的申请人法人信用评估、第三方保证人的法人信用评估和资产支持信用评估以及授信额度合理性评价和授信用途合理性评价，本授信方案风险类型为高（ ）/中（ ）/低（√ ）风险。
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偿债来评价 参考 源强度 1、 申请人的正常工程施工款的回笼是其第一还款来源。申请人销售收入及赢利能力稳定且呈上升趋势,经营活动现金流充沛，截止2015年12月,申请人销售收入105.3亿, 较2013年同期增长35.86%, 净利润达到5.95亿,较2015年同期增长46.36%, 经营活动现金流第一经营入111.84亿, 因此从经营情况来看第一还款来源有保障。且申请偿债 强 收入 人整体财务状况稳定, 主营业务突出,在他行有较多剩余额度未使来源 用，完全能覆盖我行借款。 2、 企业主营为有政府背景的、回款有保障的施工项目，抗风险能力强。 3、 近年企业将经营战略主要投入保障房等政府支持项目，保证了财务安全及公司运营的持续发展。 第二偿债 来源
授信额度合理性评价
申请人销售收入逐年增加，2015年底会达到130亿人民币，企业已将总部搬迁到上海，央企总部落户上海，主要目的还是政府希望旗下企业走入市场，更多的参与市场竞争。原来企业背靠中国科学院及军事科学院，每年维持体量没有任何问题。但企业要发展必然要接受市场的考验，因此企业无论从经营上管理上更趋于市场化，融资也成了企业必然需求。
根据流动资金贷款额度测算表（见附件）来看，公司新增流动资金贷款额度为11704万，但实际上随着申请人承接项目的不断增加，预付，存货及应收帐款均会相应变大， 营运资金周转次数会下降，营运资金需求量会变大，新增流动资金贷款需求将比测算值要大。
2、授信期限合理性评价：
申请人的经营活动长期稳定且具有持续性，申请综合授信期限1年，符合申请人的经营特性，有利于申请人开展有序的经营活动。
授信用途合理性评价
申请人申请的综合授信产品包括银票、国内证、流贷，产品与其经营模式、结算方式相符合。授信用途为日常营运资金周转, 主要向供应商采购施工所需原材料包括钢材 ,水泥, 辅料等
首先，由于承接的项目增加，对于原材料的采购资金需求较大，一方面由于原材料价格较易变动。另一方面，公司要降低成本，势必要通过一些大额订单或者预付款来取得较低价格的原材料，因此预付及存货的增加这都增加了对资金的需求，而事先向银行取得足够的授信额度有利于企业取得主动。而在目前控制银行信贷规模的背景下，我行拟报的授信品种主要以银行承兑汇票和国内信用证等表外业务为主。尤其国内信用证相比商票来说不仅能降低公司的融资成本、替代他行授信产品，更主要的是能够进一步缩小银行所承担的风险。因此授信品种中包括国内信用证与银行承兑汇票。
其次，公司正处于快速发展期，随着老工程的进一步推进以及新工程承接后先期投入较大，这同样增加了公司对资金的需求。同时工程在推进或新承接过程中，由于在完成一定产值而尚未到达业主付款时点，造成资金缺口，因此项目的推进或新承接对于流动资金贷款都存在一定需求，故授信品种中包括了流动资金贷款。
同时，目前正处于紧缩的货币政策周期，随着房地产企业融资难度的增大以及现金流紧张的传导，使得拖欠工程款的现象比前两年更为普遍，公司目前的结算方式主要以阶段性垫款和按节点付款为主，资金压力较大。根据公司良好的付款信用，接受其给予上游优质供应商的商业汇票的相关业务，包括偿债来源 12
商票保贴以及商票出票人额度等。我行认为目前企业的资金需求主要用于经营性流动资金准备以及支付供应商货款，用途合理。
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三、 借款人法人信用评估
（一） 法人信用评估基本结论 1. 借款人有（ √）/无（ ）独特的竞争优势，商业模式 可持续性好（ √）/一般（ ）/差（ ），法人信用基础 坚实（ √）/一般（ ）/薄弱（ ）。
2. 借款人作为第一还款来源，能够（√）/不足以（ ）/不能（ ）为我行授信安全提供保障。 （二） （1）
借款人的成长历史 背景
中科建设总公司前身为中国人民解放军军事科学院军科工程局,系军转地施工企业，于1991年在地方正式为一级企业，1999年10月归中国科学院管理。现为中国科学院直属企业，企业资质现为房屋建筑施工总承包一级、市政公用工程施工总承包一级、装饰装修专业承包一级、钢结构专业承包一级。现有正式员工600余人，各类工程技术和经济管理人员350余名，高级职称14人，通过国家一级注册建造师20多人。企业注册资金5200万元，截止2013年底, 公司资产总额389306万元, 营业收入1041310万元。
中科建设开发总公司有十九家下属分公司，遍布北京，上海，宁波，成都，广州，天津等城市。公司是变劳动密集型为管理密集型的现代建筑企业，实行企业内部管理层和作业层的分离，提高了管理水平和企业效益。具有承担国内外大型建筑工程的开发及施工总承包工作经验。先后承建了军事科学院、宁波机场、航空航天大学密云校区实验室等一大批有影响的大中型建设项目，创建了一大批名优工程，多次获市优、军优。
（2） 发展沿革
中科建设开发总公司前身为中国人民解放军军事科学院工程局建筑工程总队，系军转地企业，1999年划归中国科学院管理，公司注册资本人民币5200万元，为全民所有制企业，现由中国科学院行政管理局全资控股。公司法人代表董生友，经营范围：可承担各类型工业与民用建设项目的建筑施工；可承担单项建安合同额不超过企业注册资本金5倍的房屋建筑施工等。
中科建设总部原先设在北京市海淀区中关村路21号，根据上级中国科学院的统一规划，原办公地址被征收用作其他建设需要，经过对上海、南京、深圳等一线城市反复筛选和比较后，中科建设最终确定落户上海，并于2012年末启动整体搬迁计划，截止目前，除税务登记证外其它证照已全部完成变更手续，搬迁工作已基本完成，注册地址为上海市浦东新区川沙路538号，现办公地址为黄兴路1725号怡富商务广场16F。2014年1月中科建设已在浦东新区金桥出口加工区锦绣东路2777弄华虹
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创新园购置31号楼全幢作为总部中心，建筑面积3000平米，预计2014年6月交付使用，待项目装修完毕后将正式迁入新办公大楼。
2011年，中科建设顺应中国科学院“大基建到小基建”的市场化改革号召，主动对外开拓市场，订单承接方式由原先以行政命令指派为主承接中国科学院及军事科学院下属子公司的工程项目发展形成了目前自主竞标、主动承接及相关政府部门指派等多样化渠道并存的主营业务发展模式，原直接指派给中科建设的中科院及军事科学院下属工程项目现对社会公开招投标，中科建设享受同等条件下优先考虑的优惠政策。
目前，公司逐渐由劳动密集型企业转型为管理密集型的现代建筑企业，实行企业内部管理层和作业层的分离，提高了管理水平和企业效益，人均创利能力在同行业中处于领先水平。具有承担国内外大型建筑工程的开发及施工总承包工作经验。先后承建了军事科学院、中办西苑出版社、宁波机场、上地北区2号地块科技厂房（北京市结构长城杯金奖）、正邦家园2#住宅3#商业设施（北京市结构长城杯）、三环新城新建小区群体工程、航空航天大学密云校区实验室、中国科学院新建热力工程、中国科学院遗传与发育所温室工程、中国科学院行政管理局办公大楼、国家环保总局核安全中心办公大楼、中关村信息商务广场、宁波书城、北京长安兴融中心等一大批有影响的大中型建设项目，创建了一大批名优工程，多次获北京市优、军优。
（三）
（1）
公司治理结构 股权结构与控制关系链
单位：万元 （1）主要股东情况表 主要股东名称 中国科学院行政管理局 实际投资金额 5200 持股比例（％） 100 主营业务 科学技术研究 中科建设开发总公司的上级单位为中国科学院，中科院性质为事业单位，行政管理局作为中科
院机关职能部门行使对中科建设的行政管理权，并实行100％控股。
中国科学院于1949年11月在北京成立，是中华人民共和国科学技术方面的最高学术机构，全国自然科学与高新技术综合研究发展中心。中科院发展至今，已有6个学部（数学物理学部、化学部、生命科学和医学学部、地学部、信息技术科学部、技术科学部），以及12个分院（沈阳、长春、上海、南京、武汉、广州、成都、昆明、西安、兰州、新疆、重庆）、84个研究院所、2所高等学校、4个文献情报中心、3个技术支撑机构和2个新闻出版单位，分布在全国20多个省（市）。此外，中科院还投资兴办了430余家科技型企业（含转制单位），涉及11个行业，其中包括8家上市公司。中科院
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