新乡市凤泉区污水处理厂PPP项目实施方案
（1）承担风险的一方应该对该风险具有控制力；
（2）承担风险的一方能够将该风险合理转移（例如通过购买相应保险）；
（3）承担风险的一方对于控制该风险有更大的经济利益或动机； （4）由该方承担该风险最有效率；
（5）如果风险最终发生，承担风险的一方不应将由此产生的费用和损失转移给合同相对方。
2、风险分担方案
根据本项目实际情况，合理安排本项目风险分担方案，并在项目合同文件落实，如表3-2所示。
表3-2 项目风险分配表
风险分类 法律法规变更 税收风险 利率风险 通货膨胀 公众反对 系统风险 信用风险 不可抗力 合同风险 组织风险 协调风险 项目公司能力不足 项目审批 准备阶段风险 融资风险 征地风险 配套基础设施风险 设计风险
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政府部门 ★ ★ ★ ★ ★ ★ ★ ★ 社会资本 ★ ★ ★ ★ ★ 共同分担 ★ ★ ★ ★
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风险分类 技术风险 建设成本 施工阶段风险 工期延误 环境风险 工程质量 原材料价格调整 能源价格调整 运营阶段风险 环境标准变化 经营管理风险 水量风险 维护事故 政府付费不及时 残值风险 移交阶段风险 提前移交 功能风险 可维护性风险 可运营性风险 政府部门 ★ ★ ★ ★ ★ 社会资本 ★ ★ ★ ★ ★ ★ ★ ★ ★ ★ ★ ★ 共同分担 ★ ★ ★ 部分风险在不同情况下的风险分担主体不同，以下做详细说明。 信用风险：由于社会资本信用缺失，社会诚信体系不健全导致的信用风险应由社会资本承担；由于政府信用缺失导致的信用风险应由地方政府承担。
建设成本风险：因设计、技术或施工原因造成的建设成本增加的风险由社会资本方承担；因政府方协调、征地原因及政府方要求的设计变更造成的建设成本增加风险应由政府方承担。
工期延误风险：因社会资本方原因造成的工期延误由社会资本方承担，因政府方协调或征地原因造成的工期延误应由政府方承担。
提前移交：由于项目运营维护不善，导致的项目提前移交风险应
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由社会资本承担；由于政府提前收购导致的提前移交风险则由政府方承担。
（三）本项目风险预防及管理措施
针对PPP项目中的各项活动、过程、环境以及组织等复杂特性，以及PPP项目中风险的多维性和多层次性，应分别采取相应的风险策略。
图3-1 PPP项目风险策略
1、法律法规变更
协议条款：在PPP项目合同中将法律变更风险与政府付费金额或特许权期限等联系起来，通过提高付费或延长特许期，补偿项目公司因法律法规变更蒙受的损失。
2、税收风险
政府：税务部门应明确项目公司所需缴纳的增值税及附加、所得税额。
3、利率风险
社会资本：项目公司通过金融手段规避利率风险。
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协议条款：合同中约定，特许期内利率增加超过一定幅度时，政府予以补偿，具体补偿的条件和幅度政府和社会资本双方在协议中进行约定。
4、通货膨胀
社会资本：制定合理的价格调整机制，或将适当的通货膨胀风险转移给施工承包商或运营承包商，具体的费用调整幅度和范围由项目公司与施工承包商或运营商根据调整项目的大小和各项费用的组成而具体商议，并在合同中予以明确约定。
协议条款：在合同中规定价格调整条款，当通货膨胀率达到一定水平时，政府给予适当的补贴。
5、公众反对
政府：加强信息公开，对项目立项、采购、确定中标人、过程监管、移交等环节对外公开信息，确保信息对称。
社会资本：项目信息公开，与公众建立良好的沟通机制。 协议条款：在合同中的赔偿机制内容中清楚地描述不同情况造成公众反对的权利义务分摊。
6、信用风险
政府：建立自身的信用约束机制，明确项目周期内政府支付污水处理服务费的资金来源。对社会资本的资金力量、信用情况、管理水平及经验等进行深入的调研和考察。
社会资本：提供完工担保，履约担保及各类担保及保函，运营阶段进行项目日常运营收入开支监管。
协议条款：在协议中明确政府和社会资本双方对各项条款的违约责任。
7、不可抗力风险
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社会资本：通过支付保险费的方式把风险转移给有承担能力的保险公司。
协议条款：在合同中明确对不可抗力事件做出定义，明确发生不可抗力事件之后的应对措施。
8、合同风险
政府和社会资本双方：提请法律裁决，制定再谈判机制，制定政府付费的灵活调节机制。
社会资本：项目公司与项目其他参与方签订的一系列合同，尽可能地提高其完备性，由项目公司进行统筹管理，一方面要保证单个合同的深度满足执行的要求且能够避免合同争议，另一方面保证多个合同之间有效衔接及不发生冲突，使所有合同全面完整地反映整个项目实施过程中需要考虑的所有问题。
协议条款：在合同中设置诚信谈判声明和程序说明，设置再谈判条款。
9、组织协调风险
政府和社会资本双方：建立周密的组织架构和完善内部的治理机制，加强各方之间的沟通和联系，建立多部门和组织的协调机构。
10、项目公司能力不足
政府：采购阶段对社会资本进行资格审查，对其资金力量、信用情况、管理水平及经验等进行深入的调研和考察。
社会资本：项目运行不良或难以继续运行时施行股权变更方案。 协议条款：股权变更协议，采购合同中明确供应商资格准入条款，合同中明确规定构成项目公司违约事件的范围，以及发生这些违约事件之后政府部门应该采取的通知、答复、处理等措施。
11、项目审批
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