第一部分 我国中小企业融资的现状
2、来自中小企业自身的原因
（1）中小企业的真正财务内容不清楚、不透明
主要表现为⑦：1）经营者的家族成员占用企业的帐外资产；2）企业的财务损益明明是赤字，而企业的经营者却过着富裕的生活；视对象不同（如是税务局还是银行）企业提交的财务报表也不同；3）银行所收到的得财务报表不一定能反映出企业的真实情况。在这种情况下，银行将很难相信中小企业的还款意愿，因此对其放贷通常持非常谨慎的态度。
（2）能成为信贷抵押对象的资产不足、资产的实际情况不透明
主要表现为⑧：1）企业成立不久却没有任何实物资产；2）企业虽然还有可能发展，却没有用于抵押的实务资产（现有的已基本抵押了）；3）企业的资产与个人资产模糊不清。由于银行对中小企业的贷款大多数需要提供抵押或担保，在实物资产不足的情况下，中小企业缺少抵押物向银行申请抵押融资，也无法提供反担保让担保机构提供担保融资服务，因此，中小企业很难从银行获得贷款。
（3）规模较小、负债率高、抗风险能力差、信用等级较低
中小企业为了在市场竞争中求生存，常被逼负债经营，赊销状况比较普遍，但由于其资产规模小，容易发生现金流短缺风险，造成破产率较高。在这种情况下，企业的还款意愿及还款能力均受到银行的质疑。因此，银行在信贷市场中普遍歧视中小企业，对中小企业申请贷款的设立较为苛刻的融资条件。
（4）道德信用低下、信用观念淡薄、且缺乏融资理念和知识
一方面，部分中小企业缺乏诚信经营的理念，在向银行申请贷款资金时，根本就没有打算偿还贷款，因而隐瞒企业经营状况，编造假账。另一方面，部分中小企业在获取信贷资金后，偏离了最初申请贷款时的约定，改变融资资金的用途，将信贷资金投入到高风险项目，增加了银行的信贷风险。中小企业融资能力不高的另一原因在于缺乏融资理念和知识，主要表现为⑨：一是不了解现在金融产品的种类、各自特点、要求，碰到资金紧张只想到银行贷
⑦资料来源：中国中小企业金融制度报告.北京：中信出版社，2005.8：204。 ⑧资料来源：中国中小企业金融制度报告.北京：中信出版社，2005.8：68-85。
⑨资料来源：赵国忻.中小企业金融支持体系有效性研究.浙江：浙江大学出版社，2007.8：66。
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浅析中小企业运用国内贸易信用保险融资
款；二是不懂得融资的基本知识和原则，筹资时缺乏明确的计划和目的，盲目举债。
经过上述分析可以发现，无论是来自金融支持体系的原因，还是来自中小企业自身的原因，造成中小企业融资难的最深层原因是信贷市场上的信息不对称、中小企业抗风险能力差和中小企业资产信用等级较低，而这些对中小企业来说是缺陷的因素对信用保险市场来说确是优势，这就为信用保险支持中小企业融资、保险经纪公司开展国内贸易信用保险业务奠定了良好的现实基础。
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第二部分 国内贸易信用保险的概述
第二部分 国内贸易信用保险的概述
一、国内贸易信用保险的概念与作用
1、国内贸易信用保险的概念
国内贸易信用保险，也称短期国内贸信用保险、应收账款保险，是保险公司对投保企业因下游买家拖欠、破产、丧失偿付能力等原因发生的应收账款损失承担赔偿责任的一种风险补偿机制。目前国内贸易信用保险投保期限为1年， 凡中国境内注册的公司均可为其信用期限在1年以内的对国内客户的放账销售投保，保险范围包括客户未付款造成的损失（含恶意拖欠及丧失清偿能力）。
2、国内贸易信用保险的作用
国内贸易信用保险保障的是企业的应收账款安全，承保的风险主要是买家信用风险，包括因买方破产、无力偿付债务以及买方拖欠货款而产生的商业风险。基本功能是当上述风险发生时，在企业难以收回货款，造成应收账款损失时，提供损失补偿。具体包括四方面的功能：
一是市场拓展功能。在目前的国内贸易中，绝大多数商品处于买方市场。如果企业采用信用销售方式，不仅简化了交易手续，还使买方的交易成本大大降低，提高了买方的积极性。通过投保国内贸易信用保险转移应收账款回收风险，改变原来的现金销售方式为信用销售方式，企业不仅可以从容地应对更大的风险，还可以巩固供应链关系，有效增加对买家的贸易量，扩大交易规模，保持长期稳定的客户群体。同时，通过保险公司的信息网络，企业还可以方便地得到买家的资信情况，对买家持续跟踪，从资金实力、信用程
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浅析中小企业运用国内贸易信用保险融资
度、道德风险等多方面对买家做出全方面评估，剔除不良买家，选择更多优质的新买家，抓住更多的贸易机会，达到拓展市场的目的。
二是融资便利功能。国内贸易信用保险除了具有拓展市场功能外，还具有一定的融资功能。企业利用国内贸易信用保险不但能够得到风险保障，还可以获得贷款融资的便利。银行一般不接受贸易型和流通型企业应收账款的融资，基于固定资产抵押的传统融资模式也已经不能满足企业的融资需要。国际上通行的做法是采用“应收账款＋信用保险”的融资模式，这种模式可以帮助企业扩大融资渠道。由于信用保险作后盾，众多银行已纷纷开展“信用保险项下的贸易融资”，企业可以借助国内贸易信用保险，更容易取得银行融资的认可，获得贸易融资。
三是风险管理功能。企业在国内贸易中随时面临收款风险，必须建立风险防范机制。但如果企业设立专门信用机构，自行进行资信调查，提取呆坏账准备金，不仅成本高，而且由于专业能力有限，效果不理想。通过投保信用保险，一方面可以提高企业的财务规划能力，将应收账款转化为经营性现金流。通过“信用保险＋贸易融资”模式，帮助企业提前确认收入、改善财务报表结构，提高其投资价值。另一方面，还可以帮助企业建立风险防范机制和措施，并承担相应的风险，企业可以得到许多系统化的增值服务，如买方资信调查、风险管理建议、重大项目风险跟踪、贸易信用风险解决方案等，使企业的风险管理更加科学有效。
四是风险保障功能。保障企业应收账款回收安全是国内贸易信用保险的基本功能。它可以弥补企业遭遇买家破产或拖欠的信用风险造成的损失，维持企业现金流的连续性，保证既定财务计划和企业发展战略的有效实施，提高抵御贸易风险的能力，保障企业稳健经营和可持续发展。
以上可见，国内贸易信用保险可以促进企业融资，为企业提供国内销售风险管理服务，降低国内交易成本，增加贸易机会有利于建立更加完善的信用风险管理机制。
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第二部分 国内贸易信用保险的概述
二、我国国内贸易信用保险兴起的背景
1、我国国内贸易信用保险是市场经济发展的产物
随着买方市场的形成，企业开展信用销售（信用销售是指企业以分期付款、 延期付款等方式向单位或个人销售生产资料、消费品或服务的交易方式）逐渐成为一种常态，但应收账款安全以及资金周转压力也不容忽视。因为与欧美等成熟市场相比，我国信用销售由于社会信用体系不健全、缺少信用风险的分担和防范机制等因素而发展相对滞后，甚至已经成为国内消费需求不足的一个重要原因。据专家估算，当前美国信用销售比例高达90％以上，而我国不到40％⑩。近年来，信用销售已成为国家扩大内需、促进消费以振兴经济的重要手段。同时，国内经济的总体格局已转入买方市场，市场竞争加剧，很多企业客户为争取订单，越来越多的采取了赊销贸易的方式。因此，国内贸易信用保险也应运而生并不断发展。
2、国家政策导向促进国内贸易信用保险的发展
随着我国市场经济的高速发展和经济结构的调整升级， 国内贸易在国民经济建设中发挥着日益重要的作用。然而，一些不利因素阻碍着国内贸易的顺利发展，尤其是信用风险制约着国内贸易发展，如企业间的信用信息还不够畅通，企业间的恶意拖欠、商业欺诈和三角债等仍屡见不鲜，企业的债务追偿和损失补偿手段还比较单一。为保障国内贸易的健康发展，以及国民经济的长期可持续发展，建设一个完善的社会信用体系愈发显得重要，而发展国内贸易信用保险，既可以解决国内贸易中信用服务需求，也促进了社会信用体系建设。国内贸易信用保险充分发挥了规避企业贸易风险、扩大信用销售的功能，有效促进了中小商贸企业融资和大型企业拓展欠发达地区销售市场，取得了良好的社会经济效益。
国内贸易信用保险最早由平安在 2003年推出，2007年开始，中国出口信用保险公司、中国人民财产保险公司、大地保险公司等商业保险公司陆续启动了国内贸易信用保险业务。2008年，全国金融危机的蔓延使得国际贸易
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资料来源：工信部网站www.gov.cn/jrzg/2010-11/26/content_1754627.htm.
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